導(dǎo)語：股權(quán)轉(zhuǎn)讓諸多法律問題研究論文一文來源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

內(nèi)容摘要：股權(quán)作為公司法規(guī)定的一種綜合性的新型權(quán)利形態(tài)，具有不同于普通商品的性質(zhì)。本文根據(jù)我國法律規(guī)定，對股權(quán)轉(zhuǎn)讓的若干法律問題作一探討，并就執(zhí)行程序中優(yōu)先購買權(quán)的行使、股權(quán)轉(zhuǎn)讓是否收繳營業(yè)稅、股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同公證作了初步研究，對公證實(shí)務(wù)可能有益。

關(guān)鍵詞：股權(quán),轉(zhuǎn)讓,法律

股權(quán)轉(zhuǎn)讓，是公司股東依法將自己的股東權(quán)益有償轉(zhuǎn)讓給他人，使他人取得股權(quán)的民事法律行為。由股權(quán)轉(zhuǎn)讓涉及法律關(guān)系復(fù)雜，在實(shí)踐中認(rèn)定股權(quán)轉(zhuǎn)讓的效力時(shí)難度較大。本文根據(jù)我國法律規(guī)定，借鑒外國的有關(guān)做法，參閱相關(guān)資料，對我國股權(quán)轉(zhuǎn)讓若干法律問題作一探討。

一、股權(quán)轉(zhuǎn)讓種類

股權(quán)轉(zhuǎn)讓是股東（轉(zhuǎn)讓方）與他人（受讓方）雙方當(dāng)事人意思表示一致而發(fā)生的股權(quán)轉(zhuǎn)移。由于股權(quán)轉(zhuǎn)讓必須是轉(zhuǎn)讓方、受讓方的意思一致才能發(fā)生，故股權(quán)轉(zhuǎn)讓應(yīng)為契約行為，須以協(xié)議的形式加以表現(xiàn)。

1、持份轉(zhuǎn)讓與股份轉(zhuǎn)讓

持份轉(zhuǎn)讓，是指持有份額的轉(zhuǎn)讓，在我國是指有限責(zé)任公司的出資份額的轉(zhuǎn)讓。股份轉(zhuǎn)讓，根據(jù)股份載體的不同，又可分為一般股份轉(zhuǎn)讓和股票轉(zhuǎn)讓。一般股份轉(zhuǎn)讓是指以非股票的形式的股份轉(zhuǎn)讓，實(shí)際包括已繳納資本然而并未出具股票的股份轉(zhuǎn)讓，也包括那些雖然認(rèn)購但仍未繳付股款因而還不能出具股票的股份轉(zhuǎn)讓。股票轉(zhuǎn)讓，是指以股票為載體的股份轉(zhuǎn)讓。股票轉(zhuǎn)讓還可進(jìn)一步細(xì)分為記名股票轉(zhuǎn)讓與非記名股票的轉(zhuǎn)讓、有紙化股票的轉(zhuǎn)讓和無紙化股票的轉(zhuǎn)讓等。

2、書面股權(quán)轉(zhuǎn)讓與非書面股權(quán)轉(zhuǎn)讓

股權(quán)轉(zhuǎn)讓多是以書面形式來進(jìn)行。有的國家的法規(guī)還明文規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓必須以書面形式、甚至以特別的書面形式（公證）來進(jìn)行。但以非書面的股權(quán)轉(zhuǎn)讓亦經(jīng)常發(fā)生，尤其以股票為表現(xiàn)形式的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，通過非書面的形式更能有效快速地進(jìn)行。

3、即時(shí)股權(quán)轉(zhuǎn)讓與預(yù)約股權(quán)轉(zhuǎn)讓

即時(shí)股權(quán)轉(zhuǎn)讓，是指隨股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議生效或者受讓款的支付即進(jìn)行的股權(quán)轉(zhuǎn)讓。而那些附有特定期限或特定條件的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，為預(yù)約股權(quán)轉(zhuǎn)讓。我國《公司法》第174條規(guī)定：“發(fā)起人持有的本公司的股份，自公司成立之日起3年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，公司董事、監(jiān)事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)向公司申報(bào)所持有的本公司的股份，并在任職期限內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓?！睘橐?guī)避此項(xiàng)法律規(guī)定，發(fā)起人與他人簽署于附期間的公司設(shè)立3年之后的股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，以及董事、監(jiān)事、經(jīng)理與他人簽署以不再任職為附條件的股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，即屬于預(yù)期股權(quán)轉(zhuǎn)讓。

4、公司參與的股權(quán)轉(zhuǎn)讓與公司非參與的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

公司參與股權(quán)轉(zhuǎn)讓，表明股權(quán)轉(zhuǎn)讓事宜已獲得公司的認(rèn)可，因而可以視為股東資格的名義更換但已實(shí)質(zhì)獲得了公司的認(rèn)同，這是公司參與股權(quán)轉(zhuǎn)讓最為積極的意義。但同時(shí)還應(yīng)注意到，當(dāng)前我國諸多公司參與的股權(quán)轉(zhuǎn)讓現(xiàn)象中，未經(jīng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓各方邀請或者未經(jīng)股權(quán)享有人授權(quán)公司的情形時(shí)有發(fā)生。

5、有償股權(quán)轉(zhuǎn)讓與無償股權(quán)轉(zhuǎn)讓

有償股權(quán)轉(zhuǎn)讓無疑應(yīng)屬于股權(quán)轉(zhuǎn)讓的主流形態(tài)。但無償?shù)墓蓹?quán)轉(zhuǎn)讓同樣是股東行使股權(quán)處分的一種方式。股東完全可以通過贈(zèng)與的方式轉(zhuǎn)讓其股權(quán)。股東的繼承人也可以通過繼承的方式取得股東的股權(quán)。在實(shí)踐中，要注意的是，如果股東單方以贈(zèng)與的方式轉(zhuǎn)讓其股權(quán)的，受贈(zèng)人可以根據(jù)自己的意思作出接受或放棄的意思表示，受贈(zèng)人接受股權(quán)贈(zèng)與，股權(quán)發(fā)生轉(zhuǎn)讓；受贈(zèng)人放棄股權(quán)贈(zèng)與，股權(quán)未發(fā)生轉(zhuǎn)讓。但是，如果股東（贈(zèng)與人）與受贈(zèng)人達(dá)成《股權(quán)贈(zèng)與協(xié)議》，并經(jīng)公證機(jī)構(gòu)辦理了公證，股東（贈(zèng)與人）不得以無償或者未支付對價(jià)為由進(jìn)行反悔。因?yàn)?，我國《合同法》?8條規(guī)定：“具有救災(zāi)、扶貧等社會(huì)公益、道德義務(wù)性質(zhì)的贈(zèng)與合同或者經(jīng)過公證的贈(zèng)與合同，贈(zèng)與人不交付贈(zèng)與的財(cái)產(chǎn)的，受贈(zèng)人可以要求交付。”

二、股權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制

股權(quán)轉(zhuǎn)讓以自由為原則，以限制為例外，這是世界范圍內(nèi)公司法律有關(guān)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的總體規(guī)則。但是，無論股權(quán)轉(zhuǎn)讓何等的自由，對其例外的限制皆不同程度地存在，正是這種限制的存在，使得人們對股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的效力審查很難把握。具體地說，對股權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制可以分為以下3種情形。

1、依法律的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制

依法律的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制，即各國法律對股權(quán)轉(zhuǎn)讓明文設(shè)置的條件限制。這也是股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制中最主要、最為復(fù)雜的一種，我國法律規(guī)定，依法律的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制主要表現(xiàn)為封閉性限制，股權(quán)轉(zhuǎn)讓場所的限制，發(fā)起人持股時(shí)間的限制，董事、監(jiān)事、經(jīng)理任職條件的限制，特殊股份轉(zhuǎn)讓的限制，取得自己股份的限制。

⑴、封閉性限制

我國《公司法》第35條規(guī)定：“股東之間可以相互轉(zhuǎn)讓其全部出資或者部分出資。股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓其出資時(shí)，必須經(jīng)全體股東過半數(shù)同意；不同意轉(zhuǎn)讓的股東應(yīng)當(dāng)購買該轉(zhuǎn)讓的出資，如果不購買該轉(zhuǎn)讓的出資，視為同意轉(zhuǎn)讓。經(jīng)股東同意轉(zhuǎn)讓的出資，在同等條件下，其他股東對該出資有優(yōu)先購買權(quán)?！睂蓹?quán)轉(zhuǎn)讓的這一限制規(guī)定，體現(xiàn)了有限責(zé)任公司的典型的封閉性、閉鎖性。

⑵、股權(quán)轉(zhuǎn)讓場所的限制

針對股份有限公司股份的轉(zhuǎn)讓我國《公司法》第144條規(guī)定：“股東轉(zhuǎn)讓其股份，必須在依法設(shè)立的證券交易所進(jìn)行?！钡?46條規(guī)定：“無記名股票的轉(zhuǎn)讓，由股東在依法設(shè)立的證券交易所將該股票交付給受讓方即發(fā)生轉(zhuǎn)讓的效力?！贝祟愞D(zhuǎn)讓場所的限制規(guī)定，在各國立法上也極為少見。這也許與行政管理中的管理論占主導(dǎo)的思想有關(guān)，但將行政管理的模式生搬硬套為股權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制是公司法律制度中的幼稚病。實(shí)踐也證明，此類限制性條款缺乏可操作性。

⑶、發(fā)起人持股時(shí)間的限制

我國《公司法》第147條第1款規(guī)定：“發(fā)起人持有的本公司股份，自公司成立之日起3年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。”對發(fā)起人股權(quán)轉(zhuǎn)讓的限制，使發(fā)起人與其他股東的權(quán)利不相等，與社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)各類市場主體平等行使權(quán)利不相稱。同時(shí)，還可以使原本有實(shí)力的投資者因擔(dān)心此類限制而不愿全額投資，使投資市場受到影響。

⑷、董事、監(jiān)事、經(jīng)理任職條件的限制

我國《公司法》第147條第2款規(guī)定：“公司董事、監(jiān)事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)向公司申報(bào)所持有的本公司的股份，并在任職期間內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓?！逼淠康氖嵌沤^公司負(fù)責(zé)人利用職務(wù)便利獲取公司的內(nèi)部信息，從事不公平的內(nèi)幕股權(quán)交易，從而損害其他非任董事、監(jiān)事、經(jīng)理的股東的合法權(quán)益。

⑸、特殊股份轉(zhuǎn)讓的限制

我國《公司法》第148條規(guī)定：“國家授權(quán)投資的機(jī)構(gòu)可以依法轉(zhuǎn)讓其持有的股份，也可以購買其他股東持有的股份。轉(zhuǎn)讓或者購買股份的審批權(quán)限、管理辦法，由法律、行政法規(guī)另行規(guī)定?！?997年7月對外貿(mào)易經(jīng)濟(jì)合作部、國家工商行政管理總局聯(lián)合《關(guān)于外商投資企業(yè)投資者股權(quán)變更的若干規(guī)定》第20條規(guī)定：“股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議和修改企業(yè)原合同、章程協(xié)議自核發(fā)變更外商投資企業(yè)批準(zhǔn)證書之日起生效。協(xié)議生效后，企業(yè)投資者按照修改后的企業(yè)合同、章程規(guī)定享有有關(guān)權(quán)利并承擔(dān)有關(guān)義務(wù)?！?/p>

⑹、取得自己股份的限制

我國《公司法》第149條第1款規(guī)定：“公司不得收購本公司的股票，但為減少公司資本而注銷股份或者與持有本公司股票的其他公司合并時(shí)除外?！惫疽勒辗梢?guī)定收購本公司的股票后，必須在10日內(nèi)注銷該部分股票，依照法律、行政法規(guī)辦理變更登記，并且公告。同時(shí)，第149條第3款還規(guī)定：“公司不得接受本公司的股票作為抵押權(quán)的標(biāo)的?！边@里的“抵押權(quán)的標(biāo)的”應(yīng)當(dāng)更為準(zhǔn)確地表述為“質(zhì)押權(quán)的標(biāo)的”。因?yàn)楦鶕?jù)我國《擔(dān)保法》第75條的規(guī)定：“依法可以轉(zhuǎn)讓的股份、股票”應(yīng)是權(quán)利質(zhì)押中質(zhì)押權(quán)的標(biāo)的。如果公司接受本公司的股票質(zhì)押，則質(zhì)押人與質(zhì)押權(quán)人同歸于一人。公司一旦實(shí)現(xiàn)質(zhì)押權(quán)時(shí)，則依照我國《擔(dān)保法》第71條的規(guī)定：“債務(wù)履行期屆滿質(zhì)權(quán)人未受清償?shù)?，可以與出質(zhì)人協(xié)議以質(zhì)物折價(jià)，也可以依法拍賣、變賣質(zhì)物。質(zhì)物折價(jià)或者拍賣、變賣后，其價(jià)款超過債權(quán)數(shù)額的部分歸出質(zhì)人所有，不足部分由債務(wù)人清償?！惫咀鳛槌鲑|(zhì)人又極有可能獲得自己的股票，這樣與我國《公司法》第149條的規(guī)定又相矛盾，犯了自相矛盾邏輯錯(cuò)誤。

2、依章程的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制

依章程的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制，是指通過公司章程對股權(quán)轉(zhuǎn)讓設(shè)置的條件，依章程的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制，多是依照法律的許可來進(jìn)行。在我國公司法律中卻沒有此類限制性規(guī)定。實(shí)踐中，雖然公司章程對公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓進(jìn)行了限制，如有的公司章程規(guī)定：“股份只能在股東之間轉(zhuǎn)讓”，但是，即使公司股東違反了章程限制的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，或者說未按章程要求獲得公司同意與承認(rèn)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，本文認(rèn)為，相對于公司而言可能不具有對抗效力，但是相對于協(xié)議雙方而言，不能以違反章程限制為由主張無效。

3、依合同的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制

依合同的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制，是指依照合同的約定對股權(quán)轉(zhuǎn)讓作價(jià)的限制。此類合同應(yīng)包括公司與股東、股東與股東以及股東與第三人之間的合同等。如部分股東之間就股權(quán)優(yōu)先受讓權(quán)所作的相互約定、公司與部分股東之間所作的特定條件下回購股權(quán)的約定，皆是依合同的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制的具體體現(xiàn)。本文認(rèn)為，依合同的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制應(yīng)是依章程的股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制的一種特殊形式，應(yīng)比照以公司章程對公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓限制的類型處理。

三、股權(quán)轉(zhuǎn)讓中的難點(diǎn)

1、未出資的公司股東的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

未出資實(shí)際上是虛假出資，即“取得股份而無給付”或“無代價(jià)而取得股份”。未出資的公司股東的股權(quán)轉(zhuǎn)讓是否有效，不能一概而論。本文認(rèn)為，除非未出資的公司股東在股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)隱瞞未出資的事實(shí)真象，受讓人因此受到欺詐，否則不應(yīng)認(rèn)定未出資的公司股東的股權(quán)轉(zhuǎn)讓無效；未出資的公司股東的股權(quán)轉(zhuǎn)讓雙方只要明知未出資的公司的股權(quán)存在的事實(shí)，而受讓人又自愿承擔(dān)未出資的公司股東的股權(quán)的出資補(bǔ)足責(zé)任，這并不損害他人利益，反而更有利于公司資本的充實(shí)。

首先，我國《公司法》第208條規(guī)定：“公司的發(fā)起人、股東未交付貨幣、實(shí)物或者未轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)權(quán)，虛假出資，欺詐債權(quán)人和社會(huì)公眾的，責(zé)令改正，處以虛假出資金額5％以上10％以下的罰款，構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任?！币虼?，對未出資的股東責(zé)令補(bǔ)足出資，并承擔(dān)因注冊資本未到位而產(chǎn)生的其他民事責(zé)任。所以說，未出資的公司股東并未因出資而喪失其股權(quán)。

其次，股東身份的認(rèn)定，應(yīng)當(dāng)依公司登記文件（包括章程和股東名冊等）的記載為依據(jù)。公司的章程和股東名冊具有公示效力，公司和公眾應(yīng)當(dāng)按其法律的規(guī)定承認(rèn)章程和公司股東名冊上記載的股東。由此可知，確定未出資的公司的某人是否享有公司的股權(quán)，不是看其是否出資，出資多少，而應(yīng)查閱公司章程或股東名冊。

第三，有的國家公司法律規(guī)定，未出資的公司股東仍享有股權(quán)。如《法國商公司法》第282條第1、2款規(guī)定：“未支付股款的股東、相繼的受讓人和認(rèn)股人對股票未支付的股款負(fù)有連帶責(zé)任。公司可在出售前或出售后，或同時(shí)對他們提起訴訟以獲得應(yīng)支付的股款和對已承擔(dān)費(fèi)用的補(bǔ)償。對公司進(jìn)行賠償后可對所支付的款項(xiàng)向股票的相繼持有人索取。債款最后由股票的最后持有人承擔(dān)?！憋@然，未出資的公司股東的股權(quán)轉(zhuǎn)讓是否有效，不在于股東的主體身份，而在于未出資的公司股東是否對受讓人進(jìn)行欺詐。受讓人明知或應(yīng)知注冊資本未到位的真實(shí)情況仍接受轉(zhuǎn)讓人的，意味著受讓人必須承擔(dān)補(bǔ)足注冊資本的義務(wù)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓有效；否則，即無效。

2、引發(fā)一人公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

我國《公司法》第20條第1款規(guī)定：“有限責(zé)任公司由2人以上50人以下股東共同出資設(shè)立?！钡?5條規(guī)定：“設(shè)立股份有限公司，應(yīng)當(dāng)由5人以上為發(fā)起人，其中須有過半數(shù)的發(fā)起人在中國境內(nèi)有住所。國有企業(yè)改建為股份有限公司的，發(fā)起人可以少于5人，但應(yīng)當(dāng)采取募集設(shè)立方式?！庇纱丝芍?，我國法律不承認(rèn)設(shè)立一人公司（國有獨(dú)資與外商獨(dú)資公司除外），但對設(shè)立公司后的一人公司的卻未作明確規(guī)定。本文認(rèn)為，我國法律雖然規(guī)定了“轉(zhuǎn)讓后的股東人數(shù)應(yīng)符合公司法的規(guī)定”，從文字上分析，對一人公司持否定態(tài)度，但由于一人公司的股份存在通過轉(zhuǎn)讓很快又有能恢復(fù)法律規(guī)定的股東人數(shù)的不可能性；從社會(huì)成本分析，讓一人公司在一定期限內(nèi)的存續(xù)所付出的社會(huì)成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于一人公司解散、清算的社會(huì)成本；從世界范圍來分析，對公司成立后，因出資（或股份）轉(zhuǎn)讓、贈(zèng)與等原因，導(dǎo)致持續(xù)的公司只剩下一人時(shí)，多數(shù)國家也不禁止，也不將其作為公司解散的原因。

3、轉(zhuǎn)讓股權(quán)中的部分權(quán)能為內(nèi)容的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

以轉(zhuǎn)讓股權(quán)中的部分權(quán)能（如盈余財(cái)產(chǎn)分配權(quán)等）為內(nèi)容的股權(quán)轉(zhuǎn)讓是否有效？本文認(rèn)為，股權(quán)內(nèi)容包括自益權(quán)和共益權(quán)兩種性質(zhì)的權(quán)利。自益權(quán)是指股東為自身利益而可單獨(dú)主張的權(quán)利，主要包括公司盈余分配請求權(quán)、剩余財(cái)產(chǎn)分配請求權(quán)、股份轉(zhuǎn)讓過戶請求權(quán)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利；共益權(quán)是指股東為公司利益兼為自己的利益而行使的權(quán)利，主要包括股東會(huì)議出席權(quán)和表決權(quán)、知情權(quán)、查閱權(quán)、訴訟權(quán)等參與性權(quán)利。自益權(quán)必須基于股東大會(huì)或董事會(huì)決議才可能具體化。盡管自益權(quán)是一種財(cái)產(chǎn)權(quán)，但是盈余分配請求權(quán)、剩余財(cái)產(chǎn)分配請求權(quán)等只有通過股東大會(huì)或董事會(huì)通過后才能行使，是一種預(yù)期的權(quán)利，它不能獨(dú)立于股東之外而獨(dú)立存在，必須依附于股東，當(dāng)然，也不能與股份相分離而轉(zhuǎn)讓。此時(shí)，轉(zhuǎn)讓股權(quán)中的部分以權(quán)能（如盈余財(cái)產(chǎn)分配請求權(quán)）為內(nèi)容的股權(quán)轉(zhuǎn)讓無效。

以轉(zhuǎn)讓股權(quán)中的部分權(quán)能（如盈余財(cái)產(chǎn)分配請求權(quán)）為內(nèi)容的股權(quán)轉(zhuǎn)讓在什么樣的情況下有效呢？本文認(rèn)為，只有在通過為決算而召開的股東大會(huì)上進(jìn)行分配的決議后，才能使股東的盈余分配請求權(quán)得以現(xiàn)實(shí)化。這種特定數(shù)額的盈余分配請求權(quán)雖然源自股東，但已從股東的地位中分離出來，即使股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)，盈余分配請求權(quán)也不必然隨之轉(zhuǎn)移。此時(shí)，轉(zhuǎn)讓股權(quán)中的部分權(quán)能（如盈余財(cái)產(chǎn)分配請求權(quán)）為內(nèi)容的股權(quán)轉(zhuǎn)讓又應(yīng)當(dāng)是有效的。

4、未辦理有關(guān)變更登記手續(xù)的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

我國《公司法》第36條規(guī)定：“股東依法轉(zhuǎn)讓出資后，由公司將受讓人的姓名或者名稱、住所以及受讓的出資額記載于股東名冊?！钡?45條第2款規(guī)定：“記名股票的轉(zhuǎn)讓，由公司將受讓人的姓名或者名稱及住所記載于股東名冊?！薄豆镜怯浌芾?xiàng)l例》第5條規(guī)定：“有限責(zé)任公司變更股東的，應(yīng)當(dāng)自股東發(fā)生變動(dòng)之日起30日內(nèi)申請變更登記，并應(yīng)當(dāng)提交新股東的法人資格證明或者自然人的身份證明?！焙唵蔚卣f，有限責(zé)任公司和記名股票的股東轉(zhuǎn)讓股權(quán)后，應(yīng)辦理公司變更登記和工商變更登記。股權(quán)作為一種準(zhǔn)確權(quán)性質(zhì)的權(quán)能，其歸屬的變動(dòng)涉及多種主體的利益，股權(quán)的取得、消滅和變更也必須經(jīng)過登記。所以，公司變更登記是股權(quán)轉(zhuǎn)讓的法定要件。根據(jù)我國《合同法》第44條第2款的規(guī)定：“法律、行政法規(guī)應(yīng)當(dāng)辦理批準(zhǔn)、登記等手續(xù)生效的，依照其規(guī)定?！敝灰蓹?quán)轉(zhuǎn)讓的行為未經(jīng)過變更登記，都應(yīng)當(dāng)認(rèn)定股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為不發(fā)生法律效力；同理，根據(jù)我國《公司法》第36條的規(guī)定，《公司登記管理?xiàng)l例》的規(guī)定，股權(quán)轉(zhuǎn)讓還應(yīng)當(dāng)向工商行政管理機(jī)關(guān)申請變更登記，股東轉(zhuǎn)讓出資未經(jīng)過公司變更登記的行為，也應(yīng)當(dāng)認(rèn)定股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為不發(fā)生法律效力。

四、股權(quán)轉(zhuǎn)讓應(yīng)注意的問題

1、執(zhí)行程序中優(yōu)先購買權(quán)的行使

根據(jù)最高人民法院《關(guān)于人民法院執(zhí)行工作若干問題的規(guī)定（試行）》第54條規(guī)定：“對被執(zhí)行人在有限責(zé)任公司中被凍結(jié)的投資權(quán)益或股權(quán)，人民法院可以依照《中華人民共和國公司法》第35條、第36條的規(guī)定，征得全體股東過半數(shù)的同意后，予以拍賣、變賣或以其他方式轉(zhuǎn)讓。不同意轉(zhuǎn)讓的股東，應(yīng)當(dāng)購買該轉(zhuǎn)讓的投資權(quán)益或股權(quán)，不購買的，視為同意轉(zhuǎn)讓，不影響執(zhí)行?！边@一規(guī)定承認(rèn)有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)股東的優(yōu)先購買權(quán)，但由于規(guī)定的程序不夠明確，造成實(shí)踐中產(chǎn)生了一個(gè)矛盾。

根據(jù)我國《公司法》第35條規(guī)定：“經(jīng)股東同意轉(zhuǎn)讓的出資，在同等條件下，其他股東對該出資有優(yōu)先購買權(quán)?！钡?，股東優(yōu)先購買權(quán)的行使，又可能與現(xiàn)行的拍賣程序相沖突。拍賣是指以公開競價(jià)的形式，將特定物品或者財(cái)產(chǎn)權(quán)利轉(zhuǎn)讓給最高應(yīng)價(jià)者的買賣形式。我國《拍賣法》第38條規(guī)定：“買受人是指以最高應(yīng)價(jià)購得拍賣標(biāo)的競買人?！碑?dāng)競買人的最高價(jià)經(jīng)拍賣師落槌或者以其他公開表示買定的方式確定后，股東又如何行使優(yōu)先購買權(quán)呢？

本文認(rèn)為，在股東保留優(yōu)先購買權(quán)的情況下，對股權(quán)的處分可審慎地采取拍賣方式轉(zhuǎn)讓。在采取拍賣方式時(shí)，根據(jù)我國《拍賣法》第18條規(guī)定：“拍賣人有權(quán)要求委托人說明拍賣標(biāo)的的來源和瑕疵?！惫竟蓶|可以以拍賣底價(jià)行使優(yōu)先購買權(quán)。但股東未行使優(yōu)先購買權(quán)，非股東競拍成交后，公司股東不能以拍賣成交價(jià)行使優(yōu)先購買權(quán)。只有在重新確定底價(jià)的公司股東才可以以新確定的底價(jià)主張優(yōu)先購買權(quán)。

2、對股權(quán)轉(zhuǎn)讓不征收營業(yè)稅

根據(jù)財(cái)政部、國家稅務(wù)總局的規(guī)定，對股權(quán)轉(zhuǎn)讓不征收營業(yè)稅。另外，以無形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)投資入股，與接受投資方利潤分配，共同承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)的行為，不征收營業(yè)稅。對于營業(yè)額的計(jì)算，金融企業(yè)（包括銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)）從事股票、債券買賣業(yè)務(wù)的，以股票、債券的賣出價(jià)減去收入價(jià)后的余額為營業(yè)額，買入價(jià)依照財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度規(guī)定，以股票、債券的購入價(jià)減去股票、債券的持有期間取得的股票、債券紅利收入的余額確定。

3、對股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的公證

股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同是否辦理公證，應(yīng)依當(dāng)事人的意思自治，但根據(jù)《中華人民共和國公證暫行條例》第2條的規(guī)定：“公證是國家公證機(jī)關(guān)根據(jù)當(dāng)事人的申請，依法證明法律行為、有法律意義的文書和事實(shí)的真實(shí)性、合法性，以保護(hù)公共財(cái)產(chǎn)、保護(hù)公民身份上、財(cái)產(chǎn)上的權(quán)利和合法權(quán)益?！币虼?，本文認(rèn)為，為了保護(hù)國家和當(dāng)事人的合法權(quán)益，股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的雙方當(dāng)事人應(yīng)當(dāng)向公證機(jī)構(gòu)申請辦理公證。辦理公證時(shí)，股權(quán)轉(zhuǎn)讓方和受讓方應(yīng)當(dāng)提供下列材料：①公司的《法人執(zhí)照》、法定代表人資格證明書、法定人身份證明。如果法定人不能親自辦理的，還需提供授權(quán)委托書，受托人的身份證明等；②如果股權(quán)轉(zhuǎn)讓方、受讓方是有限責(zé)任公司，還需提交本公司同意轉(zhuǎn)讓或受讓股權(quán)的股東會(huì)決議（股東會(huì)決議應(yīng)由各股東代表簽名并加蓋公章），如果轉(zhuǎn)讓方是個(gè)人，需提交其身份證明；③如轉(zhuǎn)讓方或受讓方是外商或港、澳、臺(tái)商，所提供的材料為董事會(huì)決議、授權(quán)委托書、商業(yè)登記證，如果是香港的當(dāng)事人還須經(jīng)中華人民共和國司法部委托的公證人辦理公證，如果是其他國家和地區(qū)的當(dāng)事人應(yīng)到當(dāng)?shù)剞k理公證，并經(jīng)中華人民共和國駐該國大使館或領(lǐng)館認(rèn)證；④涉及國有資產(chǎn)的，還需提供有資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)出具的《資產(chǎn)評估報(bào)告》，有關(guān)部門的批準(zhǔn)文件等。