導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫(xiě)好一篇互聯(lián)網(wǎng)金融政策，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

互聯(lián)網(wǎng)金融是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的最新形式。互聯(lián)網(wǎng)金融是“互聯(lián)網(wǎng)+”在金融領(lǐng)域的一個(gè)重要體現(xiàn)。近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)如火如荼的發(fā)展，金融借助互聯(lián)網(wǎng)的平臺(tái)，極大地拓展了自己的邊界，使更多的人可以進(jìn)入金融領(lǐng)域進(jìn)行投資理財(cái)。但是，隨著越來(lái)越多的資金進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)金融，這必然會(huì)導(dǎo)致國(guó)家的金融政策發(fā)生變化。文章主要講解互聯(lián)網(wǎng)金融的概念、發(fā)展模式、對(duì)貨幣政策的影響，以及對(duì)我國(guó)的啟示。文章根據(jù)以上研究，提出了相關(guān)的建議和政策。

［關(guān)鍵詞］

互聯(lián)網(wǎng)金融;貨幣政策;“互聯(lián)網(wǎng)+”

1.互聯(lián)網(wǎng)金融的概念及發(fā)展模式

1.1互聯(lián)網(wǎng)金融概念

互聯(lián)網(wǎng)金融是互聯(lián)網(wǎng)和金融相結(jié)合的產(chǎn)物，是新時(shí)代的經(jīng)濟(jì)產(chǎn)物?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的確切含義在我國(guó)還未真正形成。有些專家認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)金融是一種中間狀態(tài)，這種狀態(tài)介于商業(yè)銀行與資本市場(chǎng)之間，是一種新型的金融模式。這種模式的準(zhǔn)入門檻不是很苛刻，而且國(guó)家關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融的管理?xiàng)l例也沒(méi)有正式出臺(tái)，故而以前從事這種業(yè)務(wù)的公司企業(yè)都可以進(jìn)入?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是金融市場(chǎng)的重要組成部分，和傳統(tǒng)的金融相比，互聯(lián)網(wǎng)金融融入了互聯(lián)網(wǎng)的因素，是金融行業(yè)的“互聯(lián)網(wǎng)+”模式。支付寶、眾籌、P2P等模式都是互聯(lián)網(wǎng)金融的一個(gè)重要表現(xiàn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融模式消除了傳統(tǒng)的金融模式的中介作用，使得金融信息可以更加的對(duì)稱?；ヂ?lián)網(wǎng)金融為用戶提供的體驗(yàn)是傳統(tǒng)的金融企業(yè)不能比擬的，互聯(lián)網(wǎng)金融具有融合閑散資金的效果，可以針對(duì)每一個(gè)個(gè)體提供滿足差異化的金融產(chǎn)品，這有效地降低了市場(chǎng)準(zhǔn)入的門檻，也發(fā)展了金融業(yè)務(wù)的邊界。

1.2互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展

(1)發(fā)展模式。我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展經(jīng)過(guò)了兩個(gè)模式。第一種模式，銀行等機(jī)構(gòu)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)提升自身的辦事效率，如網(wǎng)上銀行等;第二種模式，金融企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)的中介作用，做到了金融創(chuàng)新，如P2P模式等。

(2)發(fā)展規(guī)模。我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展規(guī)模處于快速發(fā)展的階段。互聯(lián)網(wǎng)金融憑借自身的高效、低門檻等特點(diǎn)，在我國(guó)迅速發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計(jì)，在互聯(lián)網(wǎng)支付方面，每年的“雙十一”都以翻倍的模式增長(zhǎng)。

(3)融資方面。互聯(lián)網(wǎng)金融的融資以P2P的模式快速增長(zhǎng)，而且這種快速增長(zhǎng)的模式?jīng)]有減退的跡象。2013年我國(guó)電商小貸的規(guī)模是2300億元，2014年僅一家電商小貸的規(guī)模就達(dá)到2000億元。2009年，我國(guó)的P2P公司的數(shù)量只有91家，而到了2014年我國(guó)P2P公司的數(shù)量達(dá)到了2000多家。(4)金融服務(wù)方面?；ヂ?lián)網(wǎng)金融發(fā)展迅速，出現(xiàn)了四大金融服務(wù)。第一，支付方式上，余額寶是一個(gè)成功的例子。第二，理財(cái)模式上，出現(xiàn)了眾多的寶寶們，如活期寶等。第三，自銷模式上，出現(xiàn)了財(cái)富寶等產(chǎn)品。第四，電商模式上，淘寶是一個(gè)典型的例證。

2.互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展對(duì)貨幣政策的影響

2.1互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)貨幣需求的影響

互聯(lián)網(wǎng)金融模式改變了傳統(tǒng)的金融理念。按照傳統(tǒng)的理念，我們將貨幣的實(shí)際需求與各種貨幣性資產(chǎn)的回報(bào)的聯(lián)系進(jìn)行分析，可以得出兩者之間存在函數(shù)的關(guān)系，而貨幣需求的函數(shù)具有不變的特點(diǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融產(chǎn)生以后，由于互聯(lián)網(wǎng)的便捷性和高收益性，縮小了支付與儲(chǔ)蓄的中介成本，使得資金放棄原有的選項(xiàng)，向高收益高流通的產(chǎn)品轉(zhuǎn)移，收入在貨幣穩(wěn)定性中的地位下降?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，創(chuàng)新了一大批的產(chǎn)品，這些產(chǎn)品本質(zhì)上是新的金融工具。這些工具不僅滿足人們的高流通、高收益的心理預(yù)期，也使得貨幣的流通速度不斷加快。這些支付手段，擺脫了傳統(tǒng)的金融束縛，使得交易金額一次次刷新紀(jì)錄，貨幣的流通性不斷的加強(qiáng)。與此同時(shí)，新型的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品使得理財(cái)和交易在同一時(shí)間進(jìn)行，這就使得傳統(tǒng)的活期存款受到打擊，造成活期存款銳減。可見(jiàn)，活期已經(jīng)沒(méi)有什么吸引力，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)貨幣的結(jié)構(gòu)造成了不小的沖擊。

2.2互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)貨幣供給的影響

(1)減少了貨幣供給的可控性。貨幣的供給受到國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)因素的影響，互聯(lián)網(wǎng)金融越來(lái)越多地影響著貨幣的供給，甚至影響了中央銀行的貨幣供給政策，使得貨幣政策的制定出現(xiàn)了非精確性的現(xiàn)象，同時(shí)也影響了貨幣政策的傳導(dǎo)。

(2)貨幣供給政策的可預(yù)見(jiàn)性降低。傳統(tǒng)的金融對(duì)貨幣的界定和計(jì)量有著準(zhǔn)確把握，但是到了互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代，貨幣的界定和計(jì)量變得十分的困難，互聯(lián)網(wǎng)金融使得貨幣的流轉(zhuǎn)速度極具加快，各個(gè)層面的貨幣轉(zhuǎn)換迅速。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展使得貨幣的乘數(shù)變得不可預(yù)測(cè)，這樣，貨幣的總供給量央行就難以做出準(zhǔn)確的統(tǒng)計(jì)，對(duì)我國(guó)的貨幣政策影響也越來(lái)越難。

2.3互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)貨幣政策效率的影響

互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的快速發(fā)展，促使我國(guó)的金融市場(chǎng)和貨幣市場(chǎng)進(jìn)一步發(fā)展。資本可以在流向非存款類的市場(chǎng)，這就擺脫了商業(yè)銀行的限制，降低了商業(yè)銀行在落實(shí)貨幣政策上的地位。互聯(lián)網(wǎng)金融央行的貨幣供給產(chǎn)生影響，央行對(duì)傳統(tǒng) 銀行的控制主要體現(xiàn)在派生存款上，隨著傳統(tǒng)銀行的活期存款對(duì)群眾的吸引越來(lái)越少，大量的資金投入到了互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，這就嚴(yán)重制約了央行的貨幣政策制定，貨幣的政策效能降低。

3.互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展對(duì)我國(guó)貨幣政策的啟示

3.1優(yōu)化貨幣政策中介目標(biāo)我國(guó)一直都將貨幣的供給作為調(diào)控的重中之重。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，貨幣供給量的中介作用降低，貨幣政策的時(shí)效性下降，作用自然也就下降。隨著市場(chǎng)改革的日益深入，我國(guó)完全有能力做到利率的市場(chǎng)化。我國(guó)的央行可以指定新的中介目標(biāo)，優(yōu)化貨幣政策。合理的利率結(jié)構(gòu)可以使得我國(guó)的貨幣政策保持穩(wěn)定，有利于經(jīng)濟(jì)保持穩(wěn)定。例如，保持利率的合理穩(wěn)定，可以使得市場(chǎng)的供求狀況得到有效的反應(yīng)，使得資本與貨幣的關(guān)系更和諧，我國(guó)貨幣政策的中介指標(biāo)向利率指標(biāo)轉(zhuǎn)變是一個(gè)不可逆轉(zhuǎn)的時(shí)代要求，我們必須順應(yīng)時(shí)代要求。

3.2完善貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制在信貸方面，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對(duì)我國(guó)傳統(tǒng)銀行造成了不小的沖擊。信貸作為我國(guó)貨幣政策的傳導(dǎo)方式，極易導(dǎo)致信貸傳播的不順暢，故而需要完善傳導(dǎo)機(jī)制。第一，我國(guó)的傳統(tǒng)銀行需要自我檢查，對(duì)自身內(nèi)部的機(jī)制進(jìn)行完善，提高自身抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，加快貨幣政策的傳導(dǎo)。第二，應(yīng)當(dāng)做好對(duì)新型的互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管，降低風(fēng)險(xiǎn)，提升對(duì)金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)知程度。第三，組建多元化的信貸傳導(dǎo)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融本身就具有了信用機(jī)制，央行現(xiàn)有的存款準(zhǔn)備金對(duì)傳統(tǒng)的銀行影響較大，對(duì)新型的互聯(lián)網(wǎng)金融影響較小，為了更好地對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行管控，央行應(yīng)當(dāng)建立多元的信貸督導(dǎo)。第四，完善利率市場(chǎng)化的進(jìn)程。隨著市場(chǎng)改革的進(jìn)一步發(fā)展，我國(guó)應(yīng)當(dāng)實(shí)現(xiàn)利率的完全市場(chǎng)化，利率的市場(chǎng)化有利于貨幣政策的傳導(dǎo)，使得我國(guó)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步健康的發(fā)展。故而，我國(guó)應(yīng)當(dāng)積極實(shí)行貨幣政策的市場(chǎng)化，使得貨幣政策能夠有利于經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

3.3加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)測(cè)力度央行不能夠有效的監(jiān)管互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，原因有很多種，主要包括:監(jiān)管的力度不夠，對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融的規(guī)模、資金的流轉(zhuǎn)方向。這些原因加在一起，導(dǎo)致了央行的貨幣政策造成沖擊?？梢酝ㄟ^(guò)以下手段，完善對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊:第一，完善統(tǒng)計(jì)，把互聯(lián)網(wǎng)金融納入統(tǒng)計(jì)范圍。要求各個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融公司將自己本公司的金融數(shù)據(jù)每月報(bào)當(dāng)?shù)氐你y行部門，網(wǎng)絡(luò)的信貸要包含在全社會(huì)的信貸范圍內(nèi)。第二，及時(shí)調(diào)整M2的規(guī)模。加強(qiáng)對(duì)虛擬貨幣的研究，使得虛擬貨幣等網(wǎng)絡(luò)貨幣受到監(jiān)管，做好相關(guān)的報(bào)備和統(tǒng)計(jì)工作，使得M2的規(guī)模符合經(jīng)濟(jì)規(guī)律。

3.4尊重和鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融有利于社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，尤其是對(duì)小微企業(yè)而言。小微企業(yè)在傳統(tǒng)的銀行借貸很難，但是在互聯(lián)網(wǎng)上借貸卻很簡(jiǎn)單，可以有效地緩解借貸難的情況。我國(guó)的有關(guān)部門應(yīng)當(dāng)加大政策的扶持力度，使金融企業(yè)健康發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的交易大多數(shù)都是在網(wǎng)上交易。網(wǎng)上交易對(duì)于信用的要求更為嚴(yán)格。為此，我國(guó)應(yīng)當(dāng)加快信用體系的建設(shè)，做到信用體系的社會(huì)全覆蓋，為互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的發(fā)展保駕護(hù)航。

參考文獻(xiàn):

［1］趙勇君.互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀及其對(duì)貨幣政策的沖擊［D］．大連:東北財(cái)經(jīng)大學(xué)，2014．

［2］房興龍.互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展模式及其對(duì)我國(guó)貨幣政策的影響［D］．大連:東北財(cái)經(jīng)大學(xué)，2014.

［3］易圣蛟.金融脫媒對(duì)我國(guó)貨幣政策傳導(dǎo)渠道的影響［D］．合肥:安徽大學(xué)，2014.

［4］王曙光.傳統(tǒng)銀行的互聯(lián)網(wǎng)思維［J］．中國(guó)金融，2014(8)．

篇2

互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)貨幣需求的沖擊主要指互聯(lián)網(wǎng)金融中貨幣的滯留效應(yīng)和電子貨幣影響?；ヂ?lián)網(wǎng)金融中貨幣的滯留效應(yīng)是指由于互聯(lián)網(wǎng)交易的需求而必要的滯留在互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)中的貨幣資金。由于互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)發(fā)展到了相當(dāng)大的規(guī)模，因此其貨幣的滯留效應(yīng)，以及由此帶來(lái)的問(wèn)題及風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該得到我們充分的重視。互聯(lián)網(wǎng)金融中的滯留貨幣(沉淀資金)主要來(lái)源于第三方支付交易。由于我國(guó)在信用制度上存在著發(fā)展缺陷，導(dǎo)致我國(guó)基于互聯(lián)網(wǎng)的線上交易發(fā)展非常緩慢，第三方支付機(jī)構(gòu)的出現(xiàn)極大促進(jìn)了我國(guó)第三方支付的交易量，使我國(guó)的電子商務(wù)得到迅速的發(fā)展。在此過(guò)程中，第三方支付形成了大量的沉淀資金，以我國(guó)支付機(jī)構(gòu)之一支付寶為例，截至2013年底，支付寶的實(shí)名注冊(cè)用戶突破3億，日交易額超過(guò)25億元人民幣，日交易筆數(shù)超過(guò)3400萬(wàn)筆。按照一筆支付交易周期為7天計(jì)算，由此產(chǎn)生的沉淀資金為175億人民幣。截至2013年底，我國(guó)第三方支付機(jī)構(gòu)已經(jīng)超過(guò)50家，沉淀資金的數(shù)目巨大，由此會(huì)帶來(lái)很多潛在的風(fēng)險(xiǎn)。而目前我國(guó)的監(jiān)管法律條文中還沒(méi)有完全針對(duì)第三方沉淀資金管理的規(guī)定。電子貨幣的出現(xiàn)是貨幣發(fā)展形態(tài)的一次躍變，根據(jù)巴塞爾協(xié)議將電子貨幣定義為在零售支付機(jī)制中，通過(guò)銷售終端、不同電子設(shè)備、公開(kāi)網(wǎng)絡(luò)執(zhí)行支付的儲(chǔ)值產(chǎn)品和預(yù)付機(jī)制。①目前我國(guó)國(guó)內(nèi)對(duì)電子貨幣的定義中主要將電子貨幣作為一種新的支付方式，是計(jì)算機(jī)及互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)應(yīng)用于金融領(lǐng)域的產(chǎn)物，它既包括基于金融專用網(wǎng)絡(luò)，以卡基為形式的電子貨幣，也包括通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)，具有其他交易支付方式的電子貨幣，強(qiáng)調(diào)其支付流程和支付手段的功能。我國(guó)電子貨幣的發(fā)展相對(duì)較落后，從1993年開(kāi)始銀行卡業(yè)務(wù)逐漸起步。2013年全年，全國(guó)累計(jì)發(fā)行銀行卡42.14億張，較上年增長(zhǎng)19.23%。根據(jù)央行公布的2013年支付體系運(yùn)行總體情況，2013年，全國(guó)共辦理非現(xiàn)金支付業(yè)務(wù)501.58億筆，金額1607.56萬(wàn)億，同比分別增長(zhǎng)21.92%和24.97%;移動(dòng)支付業(yè)務(wù)16.74億筆，金額9.64萬(wàn)億，同比分別增長(zhǎng)212.86%和317.56%②。從數(shù)據(jù)中，我們可以看出我國(guó)電子貨幣支付業(yè)務(wù)在數(shù)量和總交易量上已經(jīng)達(dá)到了很高的規(guī)模。電子貨幣的迅速發(fā)展也會(huì)對(duì)我國(guó)貨幣的需求產(chǎn)生影響，根據(jù)西方經(jīng)典的貨幣需求理論，我們可以從以下幾個(gè)方面進(jìn)行分析。第一，基于費(fèi)雪方程的分析，mv=pq，由于電子貨幣的出現(xiàn)大大減少了人們轉(zhuǎn)賬和交易支付的時(shí)間，同時(shí)人們?cè)诮灰字幸矞p少了對(duì)現(xiàn)金支付的需求，因此，貨幣流通速度v增加，在價(jià)格水平和生產(chǎn)總量均保持不變的情況下，貨幣需求m減少。第二，基于凱恩斯的流動(dòng)性偏好理論，人們持有貨幣需求分為交易性需求、預(yù)防性需求和投機(jī)需求。③由于電子貨幣交易具有即時(shí)、高效的特點(diǎn)，部分交易性需求由電子貨幣代替，因此這部分持幣需求將減少;④貨幣的投機(jī)性需求對(duì)利率是很敏感的，當(dāng)電子貨幣的高流動(dòng)性使得資本市場(chǎng)的資金不斷的往高收益市場(chǎng)進(jìn)入，這將增大市場(chǎng)利率敏感性，即電子貨幣交易同時(shí)會(huì)增加貨幣投機(jī)性需求。由于電子貨幣具有一定的內(nèi)生性，會(huì)加大央行對(duì)其控制力度，同時(shí)傳統(tǒng)的貨幣供給也具有一定的內(nèi)生性即需求創(chuàng)造供給，那么我國(guó)目前以貨幣供給量為中介目標(biāo)的調(diào)控方式，應(yīng)充分考慮目前電子貨幣的發(fā)展及其影響。

二、第三方支付對(duì)于貨幣供需影響的理論依據(jù)及途徑

準(zhǔn)確地說(shuō)，第三方支付電子貨幣其實(shí)是用戶在第三方支付平臺(tái)開(kāi)立虛擬賬戶，交易雙方從網(wǎng)絡(luò)銀行賬戶向虛擬賬戶充值形成電子貨幣，在買賣過(guò)程中，交易雙方可以跨越銀行賬戶，直接借助虛擬賬戶中的電子貨幣完成資金支付，電子貨幣僅僅在虛擬賬戶之間流通，必要時(shí)也可以兌換電子貨幣為傳統(tǒng)貨幣。⑤第三方支付電子貨幣具有高流動(dòng)性和現(xiàn)金替代性，這兩個(gè)性質(zhì)決定了其對(duì)于貨幣需求的影響，主要從替代效應(yīng)和乘數(shù)效應(yīng)兩個(gè)方面進(jìn)行分析。⑥第一，替代效應(yīng)。電子貨幣在支付交易過(guò)程中具有低成本和便捷性，可以替代傳統(tǒng)貨幣的存取，大大加快了貨幣的流通速度。伴隨著網(wǎng)上購(gòu)物的迅速發(fā)展，第三方支付電子貨幣對(duì)現(xiàn)金替代性越來(lái)越明顯，降低貨幣需求。如圖1所示。從圖1中我們可以看出從2003年到2012年，我國(guó)社會(huì)中流通的通貨保持穩(wěn)定，總量變化不大，而我國(guó)的社會(huì)總支出卻一直在迅速增加，M0與GDP的比值保持相對(duì)穩(wěn)定，說(shuō)明了我國(guó)電子貨幣的發(fā)展對(duì)流通中現(xiàn)金的替代作用較為明顯。圖2顯示基礎(chǔ)貨幣的主要組成比例變化。從圖2可以看出流通中的貨幣與金融機(jī)構(gòu)的存款隨著基礎(chǔ)貨幣增發(fā)增長(zhǎng)程度不一樣，其中金融機(jī)構(gòu)的存款增長(zhǎng)幅度明顯遠(yuǎn)大于流通中貨幣的增長(zhǎng)幅度，流通中的貨幣與基礎(chǔ)貨幣的比例從2006年以后逐年下降。隨著貨幣電子化程度越來(lái)越高，基礎(chǔ)貨幣結(jié)構(gòu)中流通中的貨幣所占比例逐年下降。而且隨著電子商務(wù)的不斷發(fā)展，支付寶、虛擬貨幣等第三方多媒體支付手段的出現(xiàn)，加速了貨幣電子化進(jìn)程。第二，貨幣乘數(shù)效應(yīng)。貨幣乘數(shù)理論是貨幣政策的重要理論依據(jù)。第三方支付電子貨幣會(huì)增加貨幣乘數(shù)①，促進(jìn)貨幣內(nèi)生性增長(zhǎng)，可以從三個(gè)方面進(jìn)行分析。②1．電子貨幣的特點(diǎn)是流通性高。商業(yè)銀行在資金相對(duì)短缺的時(shí)候能夠快速進(jìn)行融資，這樣銀行可以適當(dāng)減少超額準(zhǔn)備金的提取，使貨幣供給增加。2．電子貨幣的使用可以減少人們持有現(xiàn)金的需求，降低現(xiàn)金漏損率，增加貨幣供給。3．電子貨幣增加了資金支付結(jié)算的效率，現(xiàn)金和活期存款所占的比重同時(shí)下降，而收益率相對(duì)較高的定期存款所占比重則上升，貨幣乘數(shù)增大。

三、第三方支付的發(fā)展現(xiàn)狀

我國(guó)的第三方支付的概念最早是由馬云在達(dá)沃斯經(jīng)濟(jì)論壇上首先提出來(lái)的，強(qiáng)調(diào)其對(duì)交易過(guò)程中建立信任的重要作用，第三方支付平臺(tái)可以很好的解決電子商務(wù)過(guò)程中的信息不對(duì)稱和交易安全問(wèn)題。可以說(shuō)第三方支付平臺(tái)為我國(guó)電子商務(wù)的發(fā)展帶來(lái)了契機(jī)。目前一般將第三方支付定義為以非銀行機(jī)構(gòu)的第三方支付機(jī)構(gòu)為信用中介，借助互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，與銀行簽訂協(xié)議，最終實(shí)現(xiàn)在消費(fèi)者和商家之間建立交易支持的平臺(tái)。2013年底我國(guó)獲得第三方支付牌照的企業(yè)達(dá)到200多家，其中互聯(lián)網(wǎng)支付牌照80個(gè)，地域以北上廣為主。現(xiàn)在國(guó)內(nèi)處于領(lǐng)先的第三方支付平臺(tái)有支付寶、財(cái)付通、快錢、銀聯(lián)在線、匯付天下等，以2013年第二季度第三方互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)交易規(guī)模為例，支付寶在第三方互聯(lián)網(wǎng)支付市場(chǎng)份額中占據(jù)了主導(dǎo)地位，達(dá)到了48.7%，財(cái)付通也占到了20%。從2012年到2013年我國(guó)第三方互聯(lián)網(wǎng)支付得到了快速發(fā)展，2013年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易額占第三方總交易額的29.4%。在第三方支付行業(yè)中，銀聯(lián)體系仍然占據(jù)主導(dǎo)地位，市場(chǎng)份額達(dá)到39.8%，互聯(lián)網(wǎng)巨頭派達(dá)到28.9%，獨(dú)立支付派達(dá)到17%。其他支付派占據(jù)了接近15%的份額。我們從數(shù)據(jù)中看出，2013年互聯(lián)網(wǎng)巨頭派第三方支付迅速發(fā)展，其市場(chǎng)份額已與銀聯(lián)派較為接近。第三方支付可以分為線下收單交易、互聯(lián)網(wǎng)支付和移動(dòng)支付。從2005年開(kāi)始第三方支付經(jīng)歷了一個(gè)快速發(fā)展的過(guò)程，增速平均都在90%以上。2013年之所以成為中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展元年，主要源于以“寶寶集團(tuán)”為代表的互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品帶動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)支付迅速發(fā)展。從第三方支付交易總量來(lái)看，2013年我國(guó)第三方支付達(dá)到172000億元。2013年我國(guó)第三方支付還呈現(xiàn)出了一些新的特點(diǎn):2013年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付繼續(xù)快速發(fā)展，增速有所放緩，移動(dòng)支付領(lǐng)跑支付行業(yè)。整體第三方支付發(fā)展逐漸成熟，移動(dòng)支付取得突破，由線上逐漸向線下滲透。①

四、第三方支付工具交易量對(duì)貨幣供應(yīng)量影響的實(shí)證分析

(一)變量選擇及模型建立

根據(jù)對(duì)我國(guó)第三方支付的發(fā)展現(xiàn)狀和第三方支付對(duì)貨幣供給影響的理論分析，我們選擇基于貨幣乘數(shù)理論的貨幣乘數(shù)M1和貨幣乘數(shù)M2作為被解釋變量，以第三方支付總額與貨幣供給M2的比值作為解釋變量，定義為第三方支付貨幣電子化(EM)。②貨幣乘數(shù)M1表示為狹義貨幣供給與基礎(chǔ)貨幣MB的比值;貨幣乘數(shù)M2表示為廣義貨幣供給與基礎(chǔ)貨幣MB的比值，其中基礎(chǔ)貨幣為社會(huì)流通的通貨與銀行準(zhǔn)備金之和。我國(guó)貨幣供給、準(zhǔn)備金和第三方交易額原始數(shù)據(jù)(季度)如表1所示。整理得到變量M1、M2和EM，如表2所示。

(二)模型檢驗(yàn)及結(jié)果

首先對(duì)各變量進(jìn)行ADF平穩(wěn)性檢驗(yàn)，以確定是否會(huì)出現(xiàn)偽回歸問(wèn)題。貨幣乘數(shù)M2的變量檢驗(yàn)結(jié)果，如表3所示。ADF的檢驗(yàn)結(jié)果表明在1%的顯著水平下變量為平穩(wěn)序列。同理對(duì)M1和EM進(jìn)行ADF檢驗(yàn)，拒絕存在單位根，表明原序列為平穩(wěn)序列。最后根據(jù)模型分別進(jìn)行回歸，結(jié)果如表4所示。從回歸結(jié)果可以看出，EM系數(shù)的t檢驗(yàn)值較小，沒(méi)有通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，即EM(第三方支付貨幣電子化)對(duì)貨幣乘數(shù)M2影響不顯著。同理對(duì)M1的回歸分析，如表5所示。由表5可以看出:M1的回歸結(jié)果中變量EM的t值較大，通過(guò)了顯著性檢驗(yàn)，即EM對(duì)貨幣乘數(shù)M1的影響是顯著的。從以上兩個(gè)模型的回歸結(jié)果中可以看出，第三方支付貨幣電子化與貨幣乘數(shù)呈負(fù)相關(guān)關(guān)系，說(shuō)明第三方支付電子貨幣對(duì)于傳統(tǒng)貨幣具有替代作用，同時(shí)檢驗(yàn)結(jié)果表明第三方支付對(duì)貨幣供給M2的影響不明顯，對(duì)貨幣供給乘數(shù)M1的影響是顯著的。這表明目前我國(guó)第三方支付替代的主要是流通中的現(xiàn)金和活期存款，對(duì)儲(chǔ)蓄和單位定期存款的影響較小。從另一個(gè)方面說(shuō)明了廣義的貨幣供給(M2)相對(duì)穩(wěn)定的特性。從檢驗(yàn)結(jié)果來(lái)看，第三方支付使貨幣創(chuàng)造變少，但目前整體影響不大，因此對(duì)我國(guó)貨幣層次的劃分基本不會(huì)改變太多。隨著第三方支付對(duì)傳統(tǒng)支付方式的不斷滲透，對(duì)我國(guó)目前的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和金融貨幣市場(chǎng)的影響會(huì)越來(lái)越強(qiáng)，不僅對(duì)流通中的現(xiàn)金和活期存款，同時(shí)還會(huì)進(jìn)一步對(duì)單位活期存款產(chǎn)生影響，進(jìn)而使得M1從M2更多的流動(dòng)，進(jìn)而對(duì)目前的貨幣層次產(chǎn)生影響。

五、政策建議

篇3

[關(guān)鍵詞]互聯(lián)網(wǎng)金融;商業(yè)銀行;競(jìng)爭(zhēng)策略

[中圖分類號(hào)]F832.2 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼] A [文章編號(hào)] 1009 ― 2234（2015）01 ― 0101 ― 02

近年來(lái)，一批以互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)為依托的電子商務(wù)、中介支付和P2P融資等互聯(lián)網(wǎng)金融大舉進(jìn)軍我國(guó)的金融領(lǐng)域。這不僅改變了商業(yè)銀行的外部金融環(huán)境，而且也給我國(guó)商業(yè)銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)帶來(lái)了直接的沖擊。此外，還對(duì)商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)和服務(wù)模式產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響。

一、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的經(jīng)營(yíng)模式及其發(fā)展規(guī)模

我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融還處于發(fā)展的初級(jí)階段，其經(jīng)營(yíng)模式概括起來(lái)主要有第三方支付、網(wǎng)絡(luò)借貸、電商金融模式。

（一）第三方支付模式。第三方支付是指在收款人和付款人之間作為中介機(jī)構(gòu)提供網(wǎng)絡(luò)支付、預(yù)付卡發(fā)行與受理、銀行卡收單及其他金融服務(wù)的非金融機(jī)構(gòu)。我國(guó)的第三方支付平臺(tái)主要以中國(guó)銀聯(lián)、支付寶、財(cái)付通為主要代表。艾瑞咨詢網(wǎng)站的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2012年年底國(guó)內(nèi)獲得央行第三方支付牌照的企業(yè)已超過(guò)200家。2009-2012年第三方支付市場(chǎng)交易規(guī)模分別為3萬(wàn)億、5.1萬(wàn)億、8.4萬(wàn)億和12.9萬(wàn)億，這幾年的增長(zhǎng)率都保持在50%以上。支付寶、財(cái)付通、銀聯(lián)占據(jù)大部分市場(chǎng)份額，2012年市場(chǎng)占比分別為49%、20%和9%。

（二）網(wǎng)絡(luò)借貸模式。第一種是以電商平臺(tái)為金融生態(tài)的阿里金融。阿里金融主要包括小額貸款、虛擬信用卡、擔(dān)保、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)等業(yè)務(wù);第二種是以拍拍貸為代表的純信用無(wú)擔(dān)保的網(wǎng)絡(luò)借貸模式，這種純線上模式采用競(jìng)標(biāo)方式實(shí)現(xiàn)在線借貸，多個(gè)出借人出借很小的資金給一個(gè)借款人，以分散風(fēng)險(xiǎn)，借款人按月還本付息，其發(fā)展速度相對(duì)較慢;第三種是以人人貸為代表的線上線下相結(jié)合開(kāi)展業(yè)務(wù)的模式，線上發(fā)展理財(cái)端，線下發(fā)展貸款端，各取二者的優(yōu)勢(shì)進(jìn)行整合，實(shí)現(xiàn)了將網(wǎng)絡(luò)虛擬世界轉(zhuǎn)移到現(xiàn)實(shí)，風(fēng)險(xiǎn)的可控性更強(qiáng)，并且沒(méi)有債權(quán)轉(zhuǎn)讓的中間人存在，出借人得到了更多的收益。艾瑞咨詢網(wǎng)站統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)的網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)從2009年的19家發(fā)展到2012年已經(jīng)達(dá)到298家。

（三）電商金融模式。第一種是電子商務(wù)模式。我國(guó)常見(jiàn)的電子商務(wù)模式主要有三種模式。第一種是B2B模式，是指企業(yè)對(duì)企業(yè)的電子商務(wù)平臺(tái)，代表企業(yè)有阿里巴巴，慧聰網(wǎng);第二種是B2C模式，指企業(yè)對(duì)個(gè)人的電子商務(wù)平臺(tái)，代表企業(yè)有天貓、京東、1號(hào)店、亞馬遜等;第三種是C2C模式，指?jìng)€(gè)人對(duì)個(gè)人的電子商務(wù)平臺(tái)，代表企業(yè)有淘寶、拍拍、易趣等。2009-2012年我國(guó)電子商務(wù)市場(chǎng)交易規(guī)模分別為3.6萬(wàn)億、4.8萬(wàn)億、6.4萬(wàn)億和8.1萬(wàn)億，市場(chǎng)整體保持穩(wěn)定增長(zhǎng)。電商金融第二種是網(wǎng)絡(luò)理財(cái)模式。這種模式就是電商平臺(tái)銷售金融產(chǎn)品。像淘寶類平臺(tái)的用戶可以通過(guò)網(wǎng)絡(luò)查詢、了解和購(gòu)買各類理財(cái)產(chǎn)品與保險(xiǎn)產(chǎn)品，與原來(lái)的線下購(gòu)買相比，網(wǎng)絡(luò)理財(cái)、保險(xiǎn)更加便捷、透明、門檻也相對(duì)降低，并能及時(shí)根據(jù)客戶的個(gè)性化需求提供不同的產(chǎn)品組合。網(wǎng)絡(luò)理財(cái)最典型的就是基金電商合作的銷售模式。其中最成功的是支付寶聯(lián)合天弘基金推出的“余額寶“，百度聯(lián)合華夏基金推出的“百發(fā)”。

二、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融給商業(yè)銀行帶來(lái)的沖擊

我國(guó)商業(yè)銀行主要包括“存款、貸款、支付結(jié)算”三大傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，而我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的電商金融、網(wǎng)絡(luò)借貸、第三方支付模式都分別從各自的領(lǐng)域向三大傳統(tǒng)業(yè)務(wù)發(fā)出挑戰(zhàn)，甚至連商業(yè)銀行布局最廣泛、最有優(yōu)勢(shì)的物理網(wǎng)點(diǎn)服務(wù)模式也遭到前所未有的沖擊。

（一）第三方支付侵占了商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)領(lǐng)域

第三方支付線上和線下的發(fā)展模式使得銀行的中間業(yè)務(wù)被嚴(yán)重瓜分。支付寶、財(cái)付通等第三方支付最初僅僅是滿足網(wǎng)購(gòu)平臺(tái)用戶的支付需求，其業(yè)務(wù)已經(jīng)涵蓋了互聯(lián)網(wǎng)支付、預(yù)付卡發(fā)行與受理、銀行卡收單等業(yè)務(wù)，進(jìn)而又搶占了銀行小額支付的大部分市場(chǎng)。第三方支付提供的服務(wù)與銀行提供的相同或相近，如結(jié)算、收付、轉(zhuǎn)賬等業(yè)務(wù)，并且以免費(fèi)或較低的價(jià)格與銀行競(jìng)爭(zhēng)，已經(jīng)涉及到網(wǎng)購(gòu)、航空、游戲、信用卡還款、日常繳費(fèi)、移動(dòng)充值等領(lǐng)域;同時(shí)還在向理財(cái)、擔(dān)保、信用評(píng)級(jí)和平臺(tái)服務(wù)等領(lǐng)域不斷擴(kuò)張，這類業(yè)務(wù)的發(fā)展必將促得銀行的中間業(yè)務(wù)面臨邊緣化的威脅。同時(shí)第三方支付還在不斷擴(kuò)張，逐漸走向前臺(tái)化、國(guó)際化、威脅著銀行中間業(yè)務(wù)的發(fā)展。

（二）網(wǎng)絡(luò)借貸模式徹底顛覆了通過(guò)商業(yè)銀行的借貸觀念

網(wǎng)絡(luò)借貸不受時(shí)間和空間的限制，互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融不再簡(jiǎn)單地像銀行那樣依靠抵押加擔(dān)保的貸款模式，而是依靠網(wǎng)絡(luò)信息資源，依靠大數(shù)據(jù)建立分析模型。根據(jù)貸款人的訂單、財(cái)務(wù)狀況、歷史信息、網(wǎng)上信用評(píng)價(jià)等多維度的數(shù)據(jù)做出信用分析，從申請(qǐng)到發(fā)放貸款的時(shí)間遠(yuǎn)遠(yuǎn)的比從銀行獲得貸款的時(shí)間短得多。網(wǎng)絡(luò)借貸的成本并沒(méi)有比銀行貸款的成本高，有隨借隨還、資金小、期限靈活的特點(diǎn)，并且業(yè)務(wù)流程也相當(dāng)?shù)拿鞔_，不用像銀行貸款那樣奔波，最終還有可能貸不到款，網(wǎng)絡(luò)借貸省去了很多不必要的環(huán)節(jié)。網(wǎng)絡(luò)借貸的出現(xiàn)從思想上改變了人們的借貸思維。

（三）電商金融不斷分流銀行著存款

一方面，隨著我國(guó)的電子商務(wù)的快速發(fā)展，線上商戶每天龐大的交易額和交易速度形成了巨大的資金沉淀，還有部分經(jīng)常購(gòu)物的消費(fèi)者會(huì)一次性的轉(zhuǎn)入部分資金到網(wǎng)絡(luò)賬戶，使得銀行的現(xiàn)金存款不斷被電商平臺(tái)分流出去。另一方面，電商金融的網(wǎng)絡(luò)理財(cái)體系也在分流著銀行的存款。 “余額寶”推出的短短5個(gè)月時(shí)間內(nèi)，天虹基金就實(shí)現(xiàn)了從三十幾億到1000億的基金，同樣百度推出的“百發(fā)”的準(zhǔn)備時(shí)間只有一個(gè)月，三個(gè)小時(shí)就完成了10億元的基金認(rèn)購(gòu)。

（四）互聯(lián)網(wǎng)金融挑戰(zhàn)著商業(yè)銀行的物理網(wǎng)點(diǎn)服務(wù)模式

銀行傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)一般都具有排隊(duì)時(shí)間長(zhǎng)、網(wǎng)點(diǎn)營(yíng)業(yè)時(shí)間與客戶工作時(shí)間沖突以及銀行網(wǎng)點(diǎn)人員服務(wù)意識(shí)和服務(wù)能力不足的問(wèn)題，而互聯(lián)網(wǎng)金融恰好規(guī)避了銀行傳統(tǒng)網(wǎng)點(diǎn)存在的諸多問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的每一種模式都不受時(shí)間和空間的限制，人們得到的是平等、透明、高效的服務(wù)。當(dāng)前越來(lái)越多的客戶更加偏好通過(guò)第三方支付、網(wǎng)上銀行、手機(jī)銀行、移動(dòng)端等來(lái)獲得金融信息和服務(wù)，這必然會(huì)導(dǎo)致人們對(duì)商業(yè)銀行物理網(wǎng)點(diǎn)和柜臺(tái)的依賴逐漸減少。

三、我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融崛起的競(jìng)爭(zhēng)策略

我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融帶來(lái)的挑戰(zhàn)的競(jìng)爭(zhēng)策略，總結(jié)起來(lái)：一是加強(qiáng)與各方的合作，利用大數(shù)據(jù)等技術(shù)對(duì)累積的數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，挖掘和開(kāi)發(fā)出用戶的需求，進(jìn)而進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新;二是自主進(jìn)行改革創(chuàng)新，在合作的基礎(chǔ)上利用自身優(yōu)勢(shì)進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng);三是以互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的思維構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)銀行;四是借鑒互聯(lián)網(wǎng)金融，培養(yǎng)新的產(chǎn)業(yè)鏈和生態(tài)系統(tǒng)。

（一）統(tǒng)籌好與各方的競(jìng)合關(guān)系，共促互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。首先，商業(yè)銀行應(yīng)該加強(qiáng)與第三方支付等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的合作，合作的目的是為了能在合作中積累數(shù)據(jù)、資源及經(jīng)驗(yàn)為后續(xù)的發(fā)展做鋪墊。其次，商業(yè)銀行應(yīng)該聯(lián)合電商打造線上融資平臺(tái)。因電商平臺(tái)目前的借貸規(guī)模小，客戶層次偏低，與銀行存在實(shí)際的互補(bǔ)關(guān)系;而商業(yè)銀行自身在資金量、信譽(yù)、風(fēng)險(xiǎn)管理、線下的網(wǎng)點(diǎn)等方面有優(yōu)勢(shì)。因此，商業(yè)銀行可以說(shuō)服電商平臺(tái)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)進(jìn)行合作，使電商平臺(tái)的積累數(shù)據(jù)為己所用，共建信用等級(jí)數(shù)據(jù)庫(kù)，打造商業(yè)銀行提供資金貸款電商平臺(tái)提供擔(dān)保，共同負(fù)責(zé)監(jiān)控資金流向的線上融資平臺(tái)。商業(yè)銀行面對(duì)互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)進(jìn)軍金融領(lǐng)域，在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域二者既是競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，又是合作伙伴，商業(yè)銀行應(yīng)該同互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)深入合作，彼此優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，形成相互交融、相互滲透的金融體系，共同推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

（二）自主進(jìn)行改革創(chuàng)新，形成優(yōu)于互聯(lián)網(wǎng)金融的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融講究的是開(kāi)放、高效、平等的服務(wù)。目前階段的商業(yè)銀行辦事效率不高，特別是貸款審核速度慢、過(guò)程繁瑣。商業(yè)銀行首先應(yīng)該對(duì)自身的組織結(jié)構(gòu)上做出創(chuàng)新，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為客戶服務(wù)，讓商業(yè)銀行復(fù)雜、繁瑣的流程簡(jiǎn)單化、透明化，優(yōu)化客戶體驗(yàn);其次商業(yè)銀行應(yīng)該借力互聯(lián)網(wǎng)金融轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的思想觀念，在與各方合作的基礎(chǔ)上抓住發(fā)展的機(jī)遇，在利率市場(chǎng)化的背景下加快發(fā)展中間業(yè)務(wù)，放棄“躺著”賺錢的盈利模式。專注自身的優(yōu)勢(shì)領(lǐng)域，積極主動(dòng)的服務(wù)更多的客戶，特別是對(duì)小微企業(yè)和個(gè)人消費(fèi)信貸的服務(wù)，加快個(gè)人金融、社區(qū)金融、行業(yè)金融、產(chǎn)業(yè)鏈金融的布局。

（三）以互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的思維方式和理念構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)銀行。商業(yè)銀行應(yīng)該順應(yīng)時(shí)代的發(fā)展潮流，以互聯(lián)網(wǎng)的思維方式和理念，把服務(wù)的窗口拓展到互聯(lián)網(wǎng)上，讓消費(fèi)者在任何時(shí)間、任何地點(diǎn)，動(dòng)動(dòng)手指頭，就能方便的支取資金，辦理遠(yuǎn)程銀行業(yè)務(wù)，滿足更多人的需求，打造PC和移動(dòng)相結(jié)合的服務(wù)平臺(tái)。

（四）借力互聯(lián)網(wǎng)金融培養(yǎng)新的產(chǎn)業(yè)鏈和生態(tài)系統(tǒng)。一是借鑒互聯(lián)網(wǎng)金融的流通環(huán)節(jié)，打造開(kāi)放的生態(tài)系統(tǒng)。一方面是金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，將有共同需求的客戶歸類起來(lái)，設(shè)計(jì)滿足各類客戶的產(chǎn)品。另一方面是金融產(chǎn)品的推廣，大量利用各類設(shè)計(jì)媒體對(duì)產(chǎn)品的方案進(jìn)行展示，交易管理等做出宣傳，供廣大消費(fèi)者自由選擇。二是商業(yè)銀行應(yīng)該借力互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)軍電商領(lǐng)域，拓展新的產(chǎn)業(yè)鏈。商業(yè)銀行可以借力互聯(lián)網(wǎng)金融的浪潮，依靠自身的信用優(yōu)勢(shì)和影響力，推出自己的電子商務(wù)平臺(tái)，類似天貓和淘寶的B2B和B2C模式，讓優(yōu)質(zhì)商家入駐平臺(tái);并將提供PC瀏覽器、平板電腦和手機(jī)的界面，依靠龐大的客戶群和國(guó)家信用創(chuàng)造巨大的商機(jī)，提高人們與銀行之間的關(guān)聯(lián)度，以此實(shí)現(xiàn)有效數(shù)據(jù)的積累，在此基礎(chǔ)上還可以效仿阿里金融模式，提供網(wǎng)絡(luò)融資、擔(dān)保、信用評(píng)價(jià)等服務(wù)，培養(yǎng)新的產(chǎn)業(yè)鏈和生態(tài)系統(tǒng)。

綜上所述：商業(yè)銀行應(yīng)該充分利用自身的信用、資源、金融地位等優(yōu)勢(shì)，在互聯(lián)網(wǎng)金融迅猛發(fā)展的今天力爭(zhēng)做大做強(qiáng)！

〔參 考 文 獻(xiàn)〕

〔1〕梁利崢，新旺.互聯(lián)網(wǎng)金融十大生意模式〔J〕.經(jīng)理人，2013，（08）.

〔2〕梁利崢.瘋狂的互聯(lián)網(wǎng)金融阿里金融、平安、人人貸的新玩法〔J〕.經(jīng)理人，2013，（08）.

〔3〕余小雨.互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)暴來(lái)襲〔J〕.互聯(lián)網(wǎng)周刊，2012，（04）.

篇4

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)金融；問(wèn)題；發(fā)展建議

引言

隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展，對(duì)金融服務(wù)要求也越來(lái)越高，人們已經(jīng)不再局限于傳統(tǒng)的金融業(yè)務(wù)模式，在這種情況下，互聯(lián)網(wǎng)金融開(kāi)始出現(xiàn)興起，可以說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)有著社會(huì)發(fā)展的必然性，互聯(lián)網(wǎng)金融結(jié)合了互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，為人們以及互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)提供了諸多便利。但是，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融起步較慢，在其發(fā)展過(guò)程中暴露出了許多問(wèn)題，這些問(wèn)題引起了人們的高度關(guān)注，使得人們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)生了質(zhì)疑，開(kāi)始抵觸互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)?，F(xiàn)代社會(huì)里，互聯(lián)網(wǎng)金融的作用是巨大的，而要想發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)金融的作用，就必須認(rèn)清當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展問(wèn)題，要采取有針對(duì)性的 措施來(lái)維護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融的穩(wěn)定、健康發(fā)展。

1 互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀

作為時(shí)展的產(chǎn)物，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)在我國(guó)現(xiàn)代社會(huì)里發(fā)揮著極其重要的作用?；ヂ?lián)網(wǎng)金融就是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和金融的結(jié)合，這是一種趨勢(shì)，尤其是在信息化時(shí)代里，互聯(lián)網(wǎng)的便利性使得金融行業(yè)開(kāi)始拓展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)，自此，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融也在不斷發(fā)展。近年來(lái)，以互聯(lián)網(wǎng)為依托的金融業(yè)務(wù)模式不斷增加，如第三方支付、眾籌、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸、第三方金融平臺(tái)等，這些金融模式的在現(xiàn)代社會(huì)中扮演著重要的角色。據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，截至2016年6月，我國(guó)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到7億，上半年新增網(wǎng)民2000多萬(wàn)人，互聯(lián)網(wǎng)普及率達(dá)到51.7%。截至2016年年底，納入中國(guó)P2P網(wǎng)貸指數(shù)統(tǒng)計(jì)的正常經(jīng)營(yíng)P2P網(wǎng)貸平臺(tái)為2307家，比2015年年底增加63家，增長(zhǎng)2.81%。2016年我國(guó)第三方互聯(lián)網(wǎng)交易規(guī)模達(dá)到19萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)62.2%。這些數(shù)據(jù)表明，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展越來(lái)越快?？v觀當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展情況來(lái)看，雖然互聯(lián)網(wǎng)金融取得了良好的發(fā)展勢(shì)頭，但是，在發(fā)展過(guò)程中也暴露出了許多問(wèn)題，這些問(wèn)題將成為我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的絆腳石，必須引起高度重視。

2 互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展面臨的問(wèn)題

2.1監(jiān)管問(wèn)題

就我國(guó)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展情況來(lái)看，監(jiān)管問(wèn)題是比較突出的一個(gè)問(wèn)題，主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：一、現(xiàn)階段，互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展使得社會(huì)上一部分資金從線下轉(zhuǎn)移到線上，這些資金已經(jīng)脫離國(guó)家對(duì)金融體系的管控，從而使得國(guó)家不能了解社會(huì)資金具體走向，在很大程度上會(huì)影響到社會(huì)的發(fā)展。二、我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融起步較晚，與之相匹配的監(jiān)管體系還沒(méi)有建立，現(xiàn)階段所建立的監(jiān)管機(jī)制存在很大的漏洞，長(zhǎng)遠(yuǎn)效益不足，短期效益較重，而隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)揮，這些早期建立的監(jiān)管體系逐漸暴露出了不足，不能更好地約束和規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展，使得互聯(lián)網(wǎng)金融呈現(xiàn)出混亂的局面和形式。

2.2法律問(wèn)題

互網(wǎng)金融的發(fā)展離不開(kāi)法律法規(guī)，但是就現(xiàn)階段來(lái)看，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)法律法規(guī)還沒(méi)有建立，法律法規(guī)執(zhí)行力度不強(qiáng)，從而使得非法犯罪行為日益猖獗，擾亂了互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境，威脅到了互聯(lián)網(wǎng)金融的穩(wěn)定發(fā)展。

2.3信息安全問(wèn)題

互聯(lián)網(wǎng)金融是金融與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的結(jié)合，但是由于網(wǎng)絡(luò)的開(kāi)放性、虛擬性，使得互聯(lián)網(wǎng)金融會(huì)面臨著較大的信息安全問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的當(dāng)下，在開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的時(shí)候，很容易受到網(wǎng)絡(luò)黑客的攻擊，竊取互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)重要的信息，再加上人們的安全意識(shí)不高，在使用計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)的時(shí)候不注重網(wǎng)絡(luò)環(huán)境，從而使得互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)雙方蒙受利益損失，對(duì)于消費(fèi)者、客戶而言，一旦他們的利益受損，就會(huì)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融失去信心，從而不利于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

2.4人才問(wèn)題

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展與互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才之間存在著巨大的關(guān)聯(lián)性。現(xiàn)階段來(lái)看，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才還比較稀少，現(xiàn)有的人才知識(shí)結(jié)構(gòu)比較落后，缺乏互聯(lián)網(wǎng)金融方面的知識(shí)，能力不足，從而在開(kāi)展金融業(yè)務(wù)的時(shí)候增加了金融風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生幾率，不利于互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。

2.5信用問(wèn)題

互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過(guò)程中一個(gè)比較突出的問(wèn)題就是信用問(wèn)題，信用問(wèn)題的存在會(huì)造成互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)。由于網(wǎng)絡(luò)的虛擬性、自由性，人人都可以成為信息的傳播者，而且傳播信息不需要承擔(dān)責(zé)任，在這種情況下，既有可能會(huì)引起信用風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題。如，以企業(yè)在向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)網(wǎng)絡(luò)貸款時(shí)，由于網(wǎng)絡(luò)的虛擬性，金融機(jī)構(gòu)不能對(duì)該企業(yè)的信用進(jìn)行全方面的了了解，如果該企業(yè)信用不高，在金融機(jī)構(gòu)同意貸款申請(qǐng)后，既有可能不可及時(shí)回籠貸款資金，從而影響到金融機(jī)構(gòu)資金的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。

3 互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的政策建議

3.1完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管機(jī)制

加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管可以規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融行為，為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)良好的環(huán)境?，F(xiàn)階段，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管機(jī)制還不夠完善，使得互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)了各種問(wèn)題。因此，針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管問(wèn)題，就必須結(jié)合實(shí)際，不斷完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管機(jī)制，要成立專業(yè)的監(jiān)管部門負(fù)責(zé)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融功能、行為進(jìn)行全面的監(jiān)管，同時(shí)，要健全相關(guān)職能部門的協(xié)調(diào)合作機(jī)制，實(shí)現(xiàn)相互監(jiān)管，從而更好地規(guī)范監(jiān)管行為，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的穩(wěn)定發(fā)展。

3.2健全互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)

健全的法律法規(guī)是維護(hù)互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境穩(wěn)定、健康的保障。針對(duì)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)的不完善問(wèn)題，相關(guān)部門必須加以調(diào)整和改進(jìn)。首先，要根據(jù)我國(guó)現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展情況，建立符合我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的法律法規(guī)；其次，要加強(qiáng)結(jié)合國(guó)際金融法律法規(guī)，對(duì)當(dāng)前相關(guān)制度規(guī)定進(jìn)行修訂和完善，建立與國(guó)際發(fā)展相匹配的互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)。另外，要加強(qiáng)立法，加大法律法規(guī)執(zhí)行力度，對(duì)那些故意擾亂互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境的行為給予嚴(yán)厲打擊和懲處，從而為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展?fàn)I造一個(gè)健康、穩(wěn)定的環(huán)境。

3.3強(qiáng)化信息安全管理

在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過(guò)程中，必須對(duì)信息安全引起高度重視，如果互聯(lián)網(wǎng)金融出現(xiàn)信息安全問(wèn)題，就會(huì)降低人們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融興趣，使得人們互聯(lián)網(wǎng)金融，不利于互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展。針對(duì)信息安全問(wèn)題，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)以及相關(guān)部門要加大宣傳，提高人們的信息安全意識(shí)，要加強(qiáng)信息安全管理，以先進(jìn)的信息安全技術(shù)為依托，提高網(wǎng)絡(luò)環(huán)境的安全性，從而避免經(jīng)濟(jì)利益受損，要消費(fèi)者、客戶的利益保護(hù)。對(duì)于消費(fèi)者、客戶而言，只有保障他們的合法利益不受損害，才能{動(dòng)他們參與互聯(lián)網(wǎng)金融的積極性，從而拉動(dòng)消費(fèi)，帶動(dòng)內(nèi)需，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展。

3.4落實(shí)互聯(lián)網(wǎng)人才培養(yǎng)政策

未來(lái)的社會(huì)必將演變?yōu)槿瞬胖g的較量，而互聯(lián)網(wǎng)金融作為時(shí)展主流，要想推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，就必須加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才的培養(yǎng)。作為政府部門，要全面落實(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融人才培養(yǎng)政策，要成立專業(yè)的院校、設(shè)立專業(yè)的課程，從而進(jìn)行專業(yè)互聯(lián)網(wǎng)金融人才的培養(yǎng)。針對(duì)現(xiàn)階段的金融人才，要加強(qiáng)他們對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的認(rèn)識(shí)，促進(jìn)他們知識(shí)結(jié)構(gòu)的轉(zhuǎn)變，要安排優(yōu)秀的人才出國(guó)深造，學(xué)習(xí)國(guó)外先進(jìn)的技術(shù)、經(jīng)驗(yàn)和理念，從而更好地服務(wù)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展。

3.5健全社會(huì)信用體系

針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中的信用問(wèn)題，立足信用，要結(jié)合我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展實(shí)際情況，加快社會(huì)信用體系的完善，央行要完善個(gè)人征信，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)信用跟蹤，要全面了解客戶信用，從而有效地規(guī)避信用風(fēng)險(xiǎn)。

3.6進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制

實(shí)名制是針對(duì)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融虛擬性的一種應(yīng)對(duì)措施，實(shí)名制的實(shí)施可以更好地規(guī)避互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)。因此，在我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過(guò)程中，必須進(jìn)一步落實(shí)實(shí)名制，通過(guò)實(shí)名制，可以將責(zé)任追究到具體人的身上，從而更好地約束人的行為，避免不法行為擾亂互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境。

4 結(jié)語(yǔ)

綜上，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展對(duì)我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展有著積極的作用，加快互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展具有重大現(xiàn)實(shí)意義。本文通過(guò)分析指出了當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展面臨著人才、監(jiān)管、法律、信用以及信息安全問(wèn)題，這些問(wèn)題嚴(yán)重制約了我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。而要想推動(dòng)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的穩(wěn)定發(fā)展，就必須根據(jù)我國(guó)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展面臨的問(wèn)題，有針對(duì)性的采取策略，要健全互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管機(jī)制和相關(guān)法律法規(guī)，要加大專業(yè)人才的培養(yǎng)，要健全社會(huì)信用體系，要重視信息安全管理，從而為我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展創(chuàng)造良好的環(huán)境。

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篇5

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng)+背景；政策性；商業(yè)性；房地產(chǎn)；金融發(fā)展

前言：房地產(chǎn)的開(kāi)發(fā)和利用，能夠?yàn)槿藗兩鐣?huì)生活提供有利的物質(zhì)保障，滿足人們的實(shí)際需求。政策性和商業(yè)性金融是房地產(chǎn)金融組織的兩個(gè)重要內(nèi)容，二者既互相依賴，又互相獨(dú)立。如果實(shí)現(xiàn)二者的協(xié)同發(fā)展，則對(duì)房地產(chǎn)金融發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)。在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，我國(guó)房地產(chǎn)金融發(fā)展面臨著更為復(fù)雜的環(huán)境，對(duì)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展有不良影響。因此，我國(guó)有關(guān)部門有必要針對(duì)房地產(chǎn)金融的政策性和商業(yè)性進(jìn)行有效分析，以提出合理策略，促進(jìn)二者的協(xié)同發(fā)展。

一、政策性房地產(chǎn)的金融發(fā)展

在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，為房地產(chǎn)金融發(fā)展提供政策性指導(dǎo)，其根本目的是縮小貧富差距，滿足人們對(duì)住房保障的基本需求，最大限度的實(shí)現(xiàn)國(guó)民的安居樂(lè)業(yè)。所以，促進(jìn)政策性房地產(chǎn)金融發(fā)展的策略應(yīng)從以下方面著手：首先，房地產(chǎn)公積金政策。以“積小錢為大錢，變死錢為活錢”的思想理念為主，既能為房地產(chǎn)企業(yè)的后續(xù)建設(shè)工作提供充足的資金保障，又能滿足人們的住房需求。其次，房地產(chǎn)的信貸政策。針對(duì)不同住房而實(shí)現(xiàn)不同的信貸政策，有利于維護(hù)房地產(chǎn)市場(chǎng)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展。最后，保障性住房建設(shè)的政策，能夠滿足人們對(duì)住房的基本需求，既推動(dòng)安居工程建設(shè)的發(fā)展進(jìn)程，又提高房地產(chǎn)行業(yè)的資金利用率，為我國(guó)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)增長(zhǎng)提供重要保障[1]。

二、商業(yè)性房地產(chǎn)的金融發(fā)展

房地產(chǎn)行業(yè)具有虛實(shí)二重性，并且介于實(shí)體經(jīng)濟(jì)與虛擬經(jīng)濟(jì)之間。在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，虛擬經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展，使世界處于高度虛擬化階段中。住房信貸業(yè)務(wù)的有效開(kāi)展，是商業(yè)性房地產(chǎn)金融發(fā)展的重要表現(xiàn)。但是，就我國(guó)目前的住房信貸現(xiàn)狀而言，其發(fā)展水平相對(duì)較低，表明我國(guó)商業(yè)性房地產(chǎn)金融發(fā)展具有滯后性。在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，促進(jìn)商業(yè)性房地產(chǎn)金融發(fā)展具有必要性。首先，促進(jìn)房屋抵押貸款證券化的發(fā)展。隨著全球經(jīng)濟(jì)虛擬化水平的不斷提高，我國(guó)商業(yè)性房地產(chǎn)金融發(fā)展應(yīng)朝著證券化的方向發(fā)展，能夠?yàn)榉康禺a(chǎn)企業(yè)的發(fā)展提供有利的融資環(huán)境，使房地產(chǎn)企業(yè)規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)，滿足人們對(duì)住房的基本需求，對(duì)推動(dòng)國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)進(jìn)步發(fā)揮著積極的作用。其次，鼓勵(lì)房地產(chǎn)企業(yè)選擇直接融資方式。政府等有關(guān)部門要放寬房地產(chǎn)企業(yè)的融資條件，鼓勵(lì)房地產(chǎn)企業(yè)采取直接上市的方式而促進(jìn)融資[2]。

三、互聯(lián)網(wǎng)+背景下政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展

在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，房地產(chǎn)金融發(fā)展面臨著尤為復(fù)雜的環(huán)境，既為房地產(chǎn)行業(yè)帶來(lái)了發(fā)展機(jī)遇，又提出了挑戰(zhàn)。所以，房地產(chǎn)企業(yè)有必要積極促進(jìn)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展，為我國(guó)經(jīng)濟(jì)更好更快發(fā)展奠定有利條件。

（一）加大宣傳力度

要促進(jìn)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展，有關(guān)部門有必要加大宣傳力度，以增強(qiáng)人們對(duì)二者協(xié)同發(fā)展的認(rèn)識(shí)和強(qiáng)烈認(rèn)同感。因此，制定二者協(xié)同發(fā)展理念尤為重要。首先，在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，房地產(chǎn)不僅是消費(fèi)品，也是投資產(chǎn)品，需要相關(guān)人員從房地產(chǎn)虛實(shí)二重性角度而看待二者協(xié)同發(fā)展問(wèn)題，進(jìn)而制定科學(xué)合理的發(fā)展理念。其次，充分發(fā)揮宏觀調(diào)控手段在房地產(chǎn)金融發(fā)展中的積極作用，既要根據(jù)我國(guó)房地產(chǎn)發(fā)展實(shí)際，又要從全面角度加以思考，確保政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融協(xié)同發(fā)展思想理念的有效確立。最后，政府在房地產(chǎn)行業(yè)金融發(fā)展中占據(jù)重要地位和發(fā)揮重要作用，促進(jìn)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展，對(duì)房地產(chǎn)行業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展發(fā)揮著積極的作用[3]。

（二）積極借鑒國(guó)外發(fā)展經(jīng)驗(yàn)

在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，我國(guó)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)面臨著復(fù)雜的市場(chǎng)環(huán)境，對(duì)房地產(chǎn)金融發(fā)展有重要影響，并關(guān)系著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展命運(yùn)?，F(xiàn)階段，國(guó)外房地產(chǎn)金融發(fā)展較為穩(wěn)定，有效促進(jìn)了政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)政策的結(jié)合。所以，我國(guó)有必要積極借鑒國(guó)外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)。首先，國(guó)外先進(jìn)國(guó)家對(duì)房地產(chǎn)的金融屬性有足夠的認(rèn)知，能夠?qū)Ψ康禺a(chǎn)金融進(jìn)行精確的金融歸類。其次，國(guó)外先進(jìn)國(guó)家針對(duì)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展制定了完善的發(fā)展計(jì)劃，能夠?yàn)榉康禺a(chǎn)金融發(fā)展充分發(fā)揮引導(dǎo)作用。由此可見(jiàn)，我國(guó)在房地產(chǎn)金融發(fā)展中，有必要積極借鑒國(guó)外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，在結(jié)合我國(guó)房地產(chǎn)發(fā)展實(shí)情的基礎(chǔ)上，制定合理措施，促進(jìn)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)金融的協(xié)同發(fā)展。

結(jié)論：隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和社會(huì)的進(jìn)步，我國(guó)房地產(chǎn)面臨著更為復(fù)雜的環(huán)境，尤其在互聯(lián)網(wǎng)+背景下，房地產(chǎn)金融的發(fā)展必須創(chuàng)設(shè)積極有利的環(huán)境，推動(dòng)市場(chǎng)宏觀調(diào)控和保障房建設(shè)的協(xié)調(diào)運(yùn)行。房地產(chǎn)的虛實(shí)二重性，決定了政策性和商業(yè)性是房地產(chǎn)金融組織體系的重要內(nèi)容，對(duì)房地產(chǎn)金融發(fā)展有重要影響。為此，有關(guān)部門有必要制定有效策略，促進(jìn)政策性和商業(yè)性房地產(chǎn)在互聯(lián)網(wǎng)+背景下的協(xié)同發(fā)展。

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篇6

（一）互聯(lián)網(wǎng)的概念

互聯(lián)網(wǎng)金融是指以依托于支付、社交網(wǎng)絡(luò)、搜索引擎、云計(jì)算等互聯(lián)網(wǎng)工具，實(shí)現(xiàn)資金的融通、信息中介和支付等業(yè)務(wù)的新興金融。互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)現(xiàn)的基礎(chǔ)是移動(dòng)、安全的計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，金融企業(yè)通過(guò)現(xiàn)實(shí)客戶的需求，運(yùn)用計(jì)算機(jī)技術(shù)開(kāi)發(fā)和設(shè)置新興的金融業(yè)務(wù)，在通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)的宣傳和運(yùn)作實(shí)現(xiàn)金融的交易。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融利用網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)實(shí)現(xiàn)金融企業(yè)的金融產(chǎn)品信息宣傳，客戶根據(jù)網(wǎng)絡(luò)了解的產(chǎn)品信息進(jìn)行產(chǎn)品的選擇和交易，節(jié)省了金融企業(yè)的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)開(kāi)設(shè)資金，降低了金融交易的成本。計(jì)算機(jī)技術(shù)、網(wǎng)絡(luò)技術(shù)、信息技術(shù)都是互聯(lián)網(wǎng)金融的技術(shù)支持，實(shí)現(xiàn)了金融產(chǎn)品計(jì)算、辦理和交易的高效化?；ヂ?lián)網(wǎng)金融依托的網(wǎng)絡(luò)技術(shù)具有覆蓋面廣泛的技術(shù)特點(diǎn)，這為金融業(yè)務(wù)的推廣、購(gòu)買提供了廣泛的覆蓋基礎(chǔ)。我國(guó)計(jì)算機(jī)技術(shù)處在發(fā)展和完善的階段，我國(guó)的信用體系、金融法律法規(guī)等的不完善，都為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)熱發(fā)展帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融的金融風(fēng)險(xiǎn)

（一）金融風(fēng)險(xiǎn)形成的宏觀因素

1、國(guó)家宏觀金融政策、法律政策缺失的風(fēng)險(xiǎn)

國(guó)家的宏觀經(jīng)濟(jì)政策是以經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的金融水平為參照標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行實(shí)時(shí)的經(jīng)濟(jì)政策，地區(qū)間的金融發(fā)展差異對(duì)宏觀金融政策的實(shí)現(xiàn)和執(zhí)行力度不同，發(fā)達(dá)地區(qū)可以實(shí)現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)的多元化、金融衍生工具的多樣化等，形成健全的金融市場(chǎng)，對(duì)政策的實(shí)現(xiàn)效果明顯。落后地區(qū)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的不完整造成金融組織和金融工具的單一化，金融市場(chǎng)的不健全等，不能對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)政策有效的執(zhí)行，導(dǎo)致各類型的金融風(fēng)險(xiǎn)。②我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)的建立處在起步階段，對(duì)金融操作中的金融企業(yè)、金融產(chǎn)品、金融客戶的眾多法律主體的法律責(zé)任尚未明確，法律體系的完備，導(dǎo)致沒(méi)有明確的法律法規(guī)實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)的市場(chǎng)準(zhǔn)入、資金監(jiān)管、計(jì)算機(jī)技術(shù)、身份認(rèn)證等互聯(lián)網(wǎng)金融重要元素的確認(rèn)。

2、政府監(jiān)管不到位帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融因?yàn)橛?jì)算機(jī)技術(shù)的應(yīng)用導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)跨機(jī)構(gòu)、跨時(shí)空關(guān)聯(lián)的交叉感染的可能性上升，同時(shí)風(fēng)險(xiǎn)的擴(kuò)散速度極快，金融監(jiān)管的統(tǒng)一性和協(xié)調(diào)性對(duì)跨度較大的互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管不充分不到位?；ヂ?lián)網(wǎng)金融中出現(xiàn)了大量的虛擬貨幣交易，虛擬貨幣的交易不適用傳統(tǒng)金融市場(chǎng)的運(yùn)行機(jī)制，央行對(duì)金融貨幣的信貸調(diào)控難度增加，削弱了中央政府信貸政策的效果?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)絡(luò)交易方式和終端的多元化對(duì)政府監(jiān)管是很大的挑戰(zhàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融的經(jīng)營(yíng)對(duì)象、業(yè)務(wù)和過(guò)程、地點(diǎn)等都是數(shù)字化虛擬化的，政府的監(jiān)管措施不能有效地涵蓋金融網(wǎng)絡(luò)的交易范圍。

（二）金融風(fēng)險(xiǎn)形成的微觀因素

1、消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)方面面臨的風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)利用政府監(jiān)管的空白和法律法規(guī)的不健全進(jìn)行避談風(fēng)險(xiǎn)、違規(guī)承諾高收益等，對(duì)金融客戶采用回扣、送禮物等方式進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品的售賣。消費(fèi)者對(duì)互聯(lián)網(wǎng)形式下的金融也了解掌握不夠，不能準(zhǔn)確的理解金融產(chǎn)品的性質(zhì)和服務(wù)，網(wǎng)絡(luò)交易方面的操作不規(guī)范，不能正確的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)、實(shí)現(xiàn)自我的權(quán)益保護(hù)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)客戶的興趣偏好和消費(fèi)習(xí)慣進(jìn)行搜集和數(shù)據(jù)分析預(yù)測(cè)，精準(zhǔn)的實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品的銷售，對(duì)客戶信息的搜集方式和方法沒(méi)有明確的法規(guī)政策進(jìn)行約束，對(duì)顧客的隱私產(chǎn)生不良影響。

2、互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

計(jì)算機(jī)技術(shù)下的金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要包括：計(jì)算機(jī)操作風(fēng)險(xiǎn)、縱向競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)選擇風(fēng)險(xiǎn)、征信風(fēng)險(xiǎn)、信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)及破產(chǎn)關(guān)停風(fēng)險(xiǎn)等。金融業(yè)務(wù)主體為客戶提供信息不明確、表達(dá)不準(zhǔn)確的金融信息，存在市場(chǎng)欺詐行為，使客戶的資金流失；金融企業(yè)制訂的多層級(jí)金融計(jì)劃，層級(jí)低、定價(jià)低、服務(wù)質(zhì)量不到位的低端產(chǎn)品容易被接受，高端產(chǎn)品無(wú)人問(wèn)津。技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的安全性與計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系密切?，F(xiàn)行的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)中加密技術(shù)不完善，病毒的入侵或黑客的惡意攻擊，會(huì)造成客戶金融信息出現(xiàn)破壞或損失。TCP/IP協(xié)議的安全性能差，不能在信息的傳遞和資金的轉(zhuǎn)移過(guò)程中進(jìn)行強(qiáng)有力的風(fēng)險(xiǎn)防范。金融企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)化金融產(chǎn)品的設(shè)計(jì)技術(shù)不規(guī)范不到位，引發(fā)操作缺陷。部分金融機(jī)構(gòu)受設(shè)備設(shè)施的影響，不能最大化運(yùn)用最先進(jìn)的計(jì)算機(jī)技術(shù)，與的計(jì)算機(jī)技術(shù)脫軌，不能最好的實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品的營(yíng)銷，影響本企業(yè)系統(tǒng)的運(yùn)行。互聯(lián)網(wǎng)金融的隱蔽、快速的特性，被不法企業(yè)拿來(lái)進(jìn)行洗錢、套現(xiàn)操作，引發(fā)洗錢風(fēng)險(xiǎn)。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)防范策略

（一）宏觀方面

1、建立健全互聯(lián)網(wǎng)金融的法律法規(guī)

加大立法的力度。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的組織形式、資格條件、監(jiān)督管理、風(fēng)險(xiǎn)防范、經(jīng)營(yíng)模式等進(jìn)行明確的規(guī)范，明確互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的法律地位和性質(zhì)，制定法規(guī)法律措施明確互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的責(zé)任，對(duì)利用互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行的洗錢、非法避稅、欺詐行為進(jìn)行嚴(yán)厲的法律制裁。構(gòu)建明確的市場(chǎng)準(zhǔn)入和退出制度，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的準(zhǔn)入門檻進(jìn)行行政設(shè)定，規(guī)范金融機(jī)構(gòu)的注冊(cè)資本、內(nèi)控制度建設(shè)和運(yùn)營(yíng)規(guī)則，保證經(jīng)營(yíng)主體的規(guī)范。制定詳細(xì)的、合乎實(shí)際的公平交易規(guī)則。對(duì)交易中出現(xiàn)的電子交易協(xié)議、電子交易憑證、數(shù)字簽名、信息保護(hù)等方面進(jìn)行規(guī)則的制定。法律法規(guī)的指定要與金融市場(chǎng)的發(fā)展規(guī)律相結(jié)合，要與外延的拓展主體和行為進(jìn)行結(jié)合，對(duì)涉及互聯(lián)網(wǎng)金融的細(xì)節(jié)進(jìn)行法規(guī)處理。

2、加強(qiáng)政府對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管

明確政府監(jiān)管思路，構(gòu)建完整的監(jiān)管體系，制定科學(xué)的監(jiān)管制度，加強(qiáng)監(jiān)管能力的建設(shè)。政府要充分調(diào)研現(xiàn)階段的互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)，對(duì)市場(chǎng)中需要實(shí)現(xiàn)政府監(jiān)管的環(huán)節(jié)和行為進(jìn)行監(jiān)管，監(jiān)管方式要考慮到行業(yè)的健康發(fā)展，不能過(guò)分干預(yù)市場(chǎng)的宏觀調(diào)控。根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融的有效分析擴(kuò)建監(jiān)管部門增加監(jiān)管隊(duì)伍人數(shù)，運(yùn)用先進(jìn)的技術(shù)措施實(shí)現(xiàn)監(jiān)管體系的構(gòu)建，制定對(duì)互聯(lián)網(wǎng)貨幣交易和流動(dòng)、金融的統(tǒng)計(jì)檢測(cè)、社會(huì)信用體系的建設(shè)等有關(guān)的基礎(chǔ)性防控措施。將保險(xiǎn)制度運(yùn)用到金融業(yè)，建立完善的互聯(lián)網(wǎng)金融基金的籌集、運(yùn)作和救助。建立互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的預(yù)警機(jī)制，創(chuàng)新應(yīng)用先進(jìn)的數(shù)字化、信息化監(jiān)管手段，實(shí)現(xiàn)全時(shí)段、全方位的市場(chǎng)監(jiān)管。

（二）微觀方面

1、技術(shù)方面

購(gòu)置先進(jìn)的計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)設(shè)備，增強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全性和協(xié)調(diào)性，開(kāi)發(fā)具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的信息技術(shù)。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)的加密技術(shù)、密鑰管理技術(shù)和數(shù)字簽名技術(shù)，提高關(guān)鍵設(shè)備和關(guān)鍵技術(shù)的安全防御能力。

2、加強(qiáng)行業(yè)自律，提高消費(fèi)者的安全意識(shí)

發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)的規(guī)范作用，運(yùn)用國(guó)家制定的法規(guī)約束行業(yè)行為，為客戶提供安全、規(guī)范的行業(yè)服務(wù)，進(jìn)行有效的信息披露，保障客戶的知情權(quán)。加快金融業(yè)消費(fèi)者的權(quán)益保護(hù)，從法律規(guī)范和行業(yè)服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)等方面提高客戶的權(quán)益保護(hù)，普及金融知識(shí)的宣傳，提高公眾的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、辨識(shí)能力和自我保護(hù)的能力。

四、結(jié)束語(yǔ)

篇7

互聯(lián)網(wǎng)金融農(nóng)村金融轉(zhuǎn)型發(fā)展策略

一、引言

互聯(lián)網(wǎng)金融是指互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)利用互聯(lián)網(wǎng)和信息通信技術(shù)來(lái)實(shí)現(xiàn)資金融通、支付、投資和信息中介等服務(wù)，這一新興領(lǐng)域體現(xiàn)了傳統(tǒng)的金融行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的融合。農(nóng)村金融就是一切與農(nóng)村的貨幣流通和信用活動(dòng)有關(guān)的金融業(yè)態(tài)，屬于傳統(tǒng)金融范疇。不同于傳統(tǒng)金融，互聯(lián)網(wǎng)金融具有成本低、效率高、覆蓋范圍廣和產(chǎn)品多樣化的特點(diǎn)。日前，中國(guó)建設(shè)銀行與阿里巴巴有限公司、浙江螞蟻小微金融服務(wù)集團(tuán)股份有限公司在杭州簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議和合作備忘錄，共同探尋雙方創(chuàng)新合作模式，實(shí)現(xiàn)強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合和優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)。這一戰(zhàn)略合作是一個(gè)重大標(biāo)志性事件，必將推動(dòng)傳統(tǒng)金融與互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)入到一個(gè)融合創(chuàng)新發(fā)展的新時(shí)代。因此，在互聯(lián)網(wǎng)背景下，我國(guó)農(nóng)村金融順應(yīng)形勢(shì)、進(jìn)行轉(zhuǎn)型必是大勢(shì)所趨。

二、互聯(lián)網(wǎng)背景下農(nóng)村金融轉(zhuǎn)型原因分析

通過(guò)改革開(kāi)放以來(lái)的發(fā)展，中國(guó)經(jīng)濟(jì)得以從以“高增長(zhǎng)、高出口、高投資、高能耗與高污染”為特征的“舊常態(tài)”進(jìn)入到了“三期增長(zhǎng)”的新常態(tài)。由于“舊常態(tài)”時(shí)期給經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)的影響較為強(qiáng)烈，以致于這種影響現(xiàn)今還未消失，因此在“三期增長(zhǎng)”的狀態(tài)下，我國(guó)金融機(jī)構(gòu)特別是農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)在改革轉(zhuǎn)型、創(chuàng)新提質(zhì)和發(fā)展戰(zhàn)略等方面都受到來(lái)自各方的挑戰(zhàn)。

一是經(jīng)濟(jì)增速放緩。前些年，受經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)的影響，我國(guó)金融市場(chǎng)也愈加繁榮和活躍。但是自2015年以來(lái)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)速度放緩，經(jīng)濟(jì)下行壓力大，對(duì)傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生了消極的影響。在宏觀經(jīng)濟(jì)的影響下，我國(guó)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)明顯大不如前。如果繼續(xù)沿著原來(lái)的模式經(jīng)營(yíng)，那么其發(fā)展必然會(huì)停滯不前。只有通過(guò)不斷創(chuàng)新、不斷改革，積極探索合適的經(jīng)營(yíng)模式，才能改變當(dāng)前局面。

二是競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈。近些年來(lái)，各種形式的農(nóng)村金融組織以及金融機(jī)構(gòu)在金融市場(chǎng)上越發(fā)活躍，股份制商業(yè)銀行和國(guó)有商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)下沉，加劇了農(nóng)村金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的激烈程度。除此之外，借助互聯(lián)網(wǎng)金融的產(chǎn)生，農(nóng)村經(jīng)濟(jì)和農(nóng)村金融也得到了巨大的發(fā)展。在面臨金融產(chǎn)品、服務(wù)、經(jīng)營(yíng)區(qū)域、網(wǎng)點(diǎn)開(kāi)設(shè)以及各種資源的爭(zhēng)奪中，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)優(yōu)勢(shì)不足、實(shí)力較弱，因此必須充分了解客戶需求，不斷創(chuàng)新產(chǎn)品和服務(wù)，才能在競(jìng)爭(zhēng)中取得優(yōu)勢(shì)。

三是農(nóng)村金融需求日趨多樣化。隨著新型城鎮(zhèn)化的建設(shè)以及農(nóng)村客戶和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的變化，農(nóng)村金融的需求也發(fā)生變化，不斷朝著個(gè)性化和多樣化的方向發(fā)展。除此之外，農(nóng)村地區(qū)對(duì)于投資理財(cái)、金融結(jié)算、網(wǎng)上銀行、電子銀行等專業(yè)需求也逐漸增加。農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)如果不能在經(jīng)營(yíng)模式和產(chǎn)品服務(wù)上進(jìn)行創(chuàng)新，不斷拓展新型業(yè)務(wù)，必將會(huì)失去大量客戶和市場(chǎng)。

四是利率市場(chǎng)化改革。利率市場(chǎng)化后，一方面金融機(jī)構(gòu)的存貸利差縮小造成金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)減少；另一方面利率市場(chǎng)化會(huì)對(duì)金融監(jiān)管產(chǎn)生影響并且加劇利率的波動(dòng)，這將使金融機(jī)構(gòu)面臨更大的利率風(fēng)險(xiǎn)、承擔(dān)更多的責(zé)任。因此，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)必須通過(guò)創(chuàng)新轉(zhuǎn)型、開(kāi)發(fā)產(chǎn)品和服務(wù)、調(diào)整發(fā)展戰(zhàn)略來(lái)面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)。

三、我國(guó)農(nóng)村金融發(fā)展現(xiàn)狀

1.農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)缺乏

包括農(nóng)村商業(yè)銀行和農(nóng)村信用合作社等在內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)都未能提供多樣化的服務(wù)，并且服務(wù)基本局限于部分與農(nóng)業(yè)相關(guān)的項(xiàng)目和企業(yè)，開(kāi)設(shè)的經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)和配套的基本設(shè)施都難以適應(yīng)市場(chǎng)日益變化的要求，由此使得市場(chǎng)活躍度不高、參與者積極性較低。農(nóng)民由于知識(shí)水平有限，產(chǎn)品意識(shí)和法律觀念淡薄，再加上民間借貸服務(wù)管理混亂，使得他們?cè)谶M(jìn)行民間借貸時(shí)容易對(duì)自身利益造成損害。

2.服務(wù)單一，缺乏創(chuàng)新產(chǎn)品

目前我國(guó)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)種類較少，經(jīng)營(yíng)形式單一，在經(jīng)營(yíng)管理上默守陳規(guī)，限制了其打破原有模式的束縛開(kāi)創(chuàng)更為合理的經(jīng)營(yíng)模式。在當(dāng)前復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，雖然農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)積極調(diào)整發(fā)展戰(zhàn)略，不斷研發(fā)各種形式的創(chuàng)新型金融產(chǎn)品，但是無(wú)奈其創(chuàng)新能力存在明顯不足，創(chuàng)新業(yè)務(wù)占比較小，難以使客戶滿意。由于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展受限，農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的工資待遇、工作環(huán)境以及職業(yè)前景與大城市存在明顯差距，因此很難吸收到一批高素質(zhì)的金融人才來(lái)對(duì)金融產(chǎn)品和服務(wù)進(jìn)行創(chuàng)新。

3.政府扶持力度不夠

雖然國(guó)家在三農(nóng)問(wèn)題上越來(lái)越重視，大力建設(shè)新農(nóng)村。但是在現(xiàn)代金融發(fā)展上，政府僅僅對(duì)政策性金融機(jī)構(gòu)提供資金方面的支持，這種支持不包含農(nóng)戶企業(yè)與民間金融機(jī)構(gòu)，在一定程度上限制了金融支農(nóng)惠農(nóng)的作用。此外，政府對(duì)政策性金融機(jī)構(gòu)的長(zhǎng)期支持，一定程度上影響了民間金融機(jī)構(gòu)的競(jìng)爭(zhēng)力，導(dǎo)致農(nóng)村金融的資金在三農(nóng)建設(shè)方面的利用率不高。

四、互聯(lián)網(wǎng)背景下農(nóng)村金融發(fā)展策略

1.科學(xué)定位，扁平化管理

互聯(lián)網(wǎng)金融之所以能夠迅速發(fā)展，很大程度上是因?yàn)榇髷?shù)據(jù)和云計(jì)算對(duì)客戶的準(zhǔn)確定位和精準(zhǔn)營(yíng)銷，比如余額寶通過(guò)其科學(xué)的客戶定位使其規(guī)模達(dá)到數(shù)千億元。對(duì)此，r村金融機(jī)構(gòu)想要不斷發(fā)展首先應(yīng)主動(dòng)進(jìn)行市場(chǎng)調(diào)查，在科學(xué)規(guī)劃的基礎(chǔ)上，將客戶群體劃分為不同的類型，如農(nóng)民、農(nóng)村小微企業(yè)、農(nóng)村個(gè)體工商戶等等，選擇適合的客戶群體，重新定位，打造全新的服務(wù)體系，以期取得長(zhǎng)久發(fā)展。其次，要根據(jù)客戶和業(yè)務(wù)流程特點(diǎn)合理設(shè)置管理級(jí)次，實(shí)行扁平化管理，減少冗長(zhǎng)多余的管理層級(jí)和審批環(huán)節(jié)，提高服務(wù)效率，贏得客戶的支持和信賴，才能更好地促進(jìn)農(nóng)村金融的發(fā)展。

2.創(chuàng)新金融服務(wù)理念，提高服務(wù)水平

農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)應(yīng)改變長(zhǎng)久以來(lái)以產(chǎn)品為中心的服務(wù)理念，要敏銳察覺(jué)客戶群體的金融服務(wù)需求，提供以客戶為中心的周到的、一系列的金融服務(wù)，展現(xiàn)金融機(jī)構(gòu)高效優(yōu)質(zhì)的服務(wù)水平，促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)樹(shù)立良好的品牌形象。首先，應(yīng)提升金融機(jī)構(gòu)工作人員的服務(wù)理念和服務(wù)態(tài)度，對(duì)他們進(jìn)行系統(tǒng)優(yōu)質(zhì)的培訓(xùn)，使其服務(wù)理念不斷適應(yīng)市場(chǎng)變化；其次，不斷完善各經(jīng)營(yíng)網(wǎng)點(diǎn)的操作系統(tǒng)，使其操作起來(lái)更方便、更快捷、更智能，為客戶提供更為優(yōu)質(zhì)的服務(wù)，改變金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)形象，除此之外，還可以加深客戶對(duì)智能化金融服務(wù)的認(rèn)識(shí)，提升客戶體驗(yàn)度；最后，加強(qiáng)與電商等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的合作，積極開(kāi)發(fā)適合客戶群體需求的APP應(yīng)用和移動(dòng)客戶端，并充分運(yùn)用微博論壇、電子郵件等網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)進(jìn)行營(yíng)銷，及時(shí)滿足客戶的需求，與客戶建立良好的交流關(guān)系，實(shí)現(xiàn)共同發(fā)展。

3.加強(qiáng)政府政策的扶持和監(jiān)管力度

推動(dòng)農(nóng)村金融的發(fā)展不能只依靠單方面力量，而應(yīng)將多方力量綜合起來(lái)加以運(yùn)用，共同促進(jìn)農(nóng)村金融的發(fā)展。就政府來(lái)看，應(yīng)加大財(cái)政和金融政策的扶持力度，對(duì)金融發(fā)展和稅收政策進(jìn)行改革，不斷完善互聯(lián)網(wǎng)金融政策。提供惠農(nóng)支農(nóng)的信貸業(yè)務(wù)，支持“三農(nóng)”融資以及銀擔(dān)合作機(jī)制，不斷推動(dòng)農(nóng)村地區(qū)的金融業(yè)的現(xiàn)代化發(fā)展。在金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管上，也要健全農(nóng)村金融和互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管體制，不斷完善金融監(jiān)管法律法規(guī)，明確政府和相關(guān)部門的監(jiān)管責(zé)任，有效規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)，為農(nóng)村金融發(fā)展提供穩(wěn)定的環(huán)境。

4.創(chuàng)建個(gè)性金融發(fā)展模式

農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展有其自身特點(diǎn)和不足之處，我們只有對(duì)農(nóng)村地區(qū)的現(xiàn)狀進(jìn)行全面透徹地分析，才能更好地將互聯(lián)網(wǎng)金融與農(nóng)村金融相融合，不斷創(chuàng)造新的金融產(chǎn)品，不斷完善金融服務(wù)。對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融與農(nóng)村金融融合發(fā)展方案的制定，首先應(yīng)該普及互聯(lián)網(wǎng)，促進(jìn)農(nóng)村客戶群體正確使用網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)和電子商務(wù)平臺(tái)，積極參與到投融資以及儲(chǔ)蓄活動(dòng)之中，同時(shí)引導(dǎo)人們正確管理資金，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，防止上當(dāng)受騙造成不必要的損失。其次，相關(guān)部門人員應(yīng)該向農(nóng)村客戶講解有關(guān)金融知識(shí)，指導(dǎo)其進(jìn)行合理的金融活動(dòng)，以此增加資本和保證財(cái)富的安全穩(wěn)定。最后，政府和村鎮(zhèn)地區(qū)的領(lǐng)導(dǎo)可在經(jīng)得廣大人民的許可后，針對(duì)不同家庭的情況制定合理的資本管理方案，還可結(jié)合本地區(qū)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的優(yōu)勢(shì)，進(jìn)行合法資本融通，帶領(lǐng)村民共同富裕，提高本地區(qū)金融發(fā)展水平，拓展金融發(fā)展空間。

參考文獻(xiàn)：

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篇8

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng) 金融 小微企業(yè) 融資 P2P 風(fēng)險(xiǎn)

一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平并不是由大型企業(yè)或中型企業(yè)決定的，而是由千千萬(wàn)萬(wàn)的小微企業(yè)決定，因此促進(jìn)小微企業(yè)的發(fā)展在各國(guó)都被列為國(guó)家戰(zhàn)略規(guī)劃之內(nèi)。在更為廣闊的市場(chǎng)空間內(nèi)，我國(guó)的小微企業(yè)數(shù)量與日俱增，但在嚴(yán)峻的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中，許多小微企業(yè)想要通過(guò)銀行融資獲取進(jìn)一步發(fā)展的資本，存在許多難以克服的問(wèn)題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的高速發(fā)展，為深陷融資困境的小微企業(yè)帶來(lái)了新的曙光。本文主要介紹了基于互聯(lián)網(wǎng)金融的小微企業(yè)融資模式發(fā)展策略。

一、小微企業(yè)融資困境

所謂小微企業(yè)，其小微主要體現(xiàn)在企業(yè)規(guī)模小、管理結(jié)構(gòu)簡(jiǎn)單、資本較微，這些基本特征使得小微企業(yè)在融資過(guò)程中面臨著一系列的困境：

首先是融資成本高，小微企業(yè)在向金融機(jī)構(gòu)提出融資貸款申請(qǐng)時(shí)，金融機(jī)構(gòu)為了降低自身承擔(dān)的信用風(fēng)險(xiǎn)，通常會(huì)采用高利率的方式來(lái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)疏散，較高的利率勢(shì)必要為企業(yè)帶來(lái)更高的融資成本。

其次是融資渠道十分單一，小微企業(yè)由于企業(yè)內(nèi)部管理結(jié)構(gòu)較為單一，許多小型企業(yè)采用的最多的融資形式為內(nèi)部融資以及銀行貸款融資，但由于資質(zhì)問(wèn)題，許多小微企業(yè)甚至難以通過(guò)銀行貸款的資質(zhì)審核，難以獲得貸款。許多企業(yè)轉(zhuǎn)向民間借貸進(jìn)行融資貸款，但過(guò)于高額的利息往往讓許多企業(yè)望而卻步。

最后則是金融機(jī)構(gòu)對(duì)于小微企業(yè)的主動(dòng)服務(wù)意識(shí)十分欠缺，小微企業(yè)融資困難是十分其發(fā)展過(guò)程中最顯著的難題，許多金融機(jī)構(gòu)出臺(tái)的針對(duì)小微企業(yè)融資的服務(wù)種類少，往往是迫于政府的壓力。

二、基于互聯(lián)網(wǎng)金融的小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融概述

當(dāng)前，以手機(jī)銀行為代表的移動(dòng)支付和以支付寶為代表的第三方支付平臺(tái)的創(chuàng)新發(fā)展，將大數(shù)據(jù)與金融業(yè)務(wù)相結(jié)合，形成一種新的金融模式――互聯(lián)網(wǎng)金融。借助廣泛普及的計(jì)算機(jī)設(shè)備、移動(dòng)設(shè)備以及現(xiàn)代高速發(fā)展的計(jì)算機(jī)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，互聯(lián)網(wǎng)金融有效突破了傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)與用戶的層次感，采用面對(duì)面的直接接觸方式存在與人們的生活之中，為社會(huì)的發(fā)展提供了更加便捷的金融服務(wù)。

互聯(lián)網(wǎng)金融為傳統(tǒng)金融領(lǐng)域帶來(lái)了巨大的變革，主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面，其一就是支付功能所引起的渠道革命，第三方支付方的引入改變了傳統(tǒng)買賣雙方的交易方式，第三方支付中的典型當(dāng)屬阿里巴巴的核心服務(wù)――支付寶，已經(jīng)被我國(guó)廣大民眾普及使用，利用第三方支付平臺(tái)不僅能夠提升支付的效率，還能夠一定程度是規(guī)范買賣雙方的誠(chéng)信交易。其二是互聯(lián)網(wǎng)金融的服務(wù)類型更加多樣化，與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，互聯(lián)網(wǎng)金融所帶來(lái)的并不僅僅是快速高效的支付環(huán)境，互聯(lián)網(wǎng)金融所提供的服務(wù)類型也更加多樣化，通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融，我們可以像購(gòu)買商品一般購(gòu)買金融服務(wù)。

（二）基于互聯(lián)網(wǎng)金融的幾種融資模式

基于互聯(lián)網(wǎng)金融的特征，目前互聯(lián)網(wǎng)所提供的金融融資模式可以簡(jiǎn)單的分為兩種：

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸融資模式：從本質(zhì)上看，P2P網(wǎng)絡(luò)借貸融資模式是一種將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)融合到小額信貸領(lǐng)域的創(chuàng)新實(shí)踐，它最大程度發(fā)掘個(gè)人及企業(yè)的信用價(jià)值，促進(jìn)個(gè)人與個(gè)人、個(gè)人與小微企業(yè)之間通過(guò)信用完成信貸交易。當(dāng)前，國(guó)內(nèi)P2P公司超過(guò)500家。大致可分為三種模式。一是以線下業(yè)務(wù)為主，如宜信公司；二是僅做線上業(yè)務(wù)，如拍拍貸；三是線上線下相結(jié)合，代表者就是人人貸。

“平臺(tái)+小貸”融資模式：以阿里小貸為典型的“平臺(tái)+小貸”融資模式，其是依托于天貓、淘寶等類似電子商務(wù)平臺(tái)日常經(jīng)營(yíng)所沉淀的商戶運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)等真實(shí)信息，通過(guò)進(jìn)一步的數(shù)據(jù)挖掘和分析，將得出的目標(biāo)信息通過(guò)量化分析系統(tǒng)進(jìn)行評(píng)估，進(jìn)而作出對(duì)平臺(tái)上的小微商戶提供貸款的過(guò)程。基于網(wǎng)絡(luò)金融平臺(tái)的互聯(lián)網(wǎng)眾籌也是一種可供小微企業(yè)融資的渠道，是指用團(tuán)購(gòu)預(yù)購(gòu)的形式，向網(wǎng)友募集項(xiàng)目資金的模式。企業(yè)可以通過(guò)平臺(tái)展示他們的項(xiàng)目和創(chuàng)意，獲得公眾支持和關(guān)注，得到資金援助，眾籌平臺(tái)的運(yùn)作模式大同小異――需要資金的個(gè)人或團(tuán)隊(duì)將項(xiàng)目策劃交給眾籌平臺(tái)，經(jīng)過(guò)相關(guān)審核后，便可以在平臺(tái)的網(wǎng)站上建立屬于自己的頁(yè)面，用來(lái)向公眾介紹項(xiàng)目情況。

針對(duì)小微企業(yè)的融資困境，以上兩種互聯(lián)網(wǎng)融資模式都可以供小微企業(yè)選擇?；ヂ?lián)網(wǎng)融資能夠很好的解決上述三個(gè)困境問(wèn)題，例如銀行為小微企業(yè)的高利率現(xiàn)象，互聯(lián)網(wǎng)通過(guò)海量的數(shù)據(jù)作為分析支撐，能夠一定的程度的細(xì)化風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)評(píng)估和分析給予最符合企業(yè)發(fā)展實(shí)際的利率。

（三）進(jìn)一步完善小微企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)金融融資的建議

小微企業(yè)融資難，國(guó)家對(duì)于這一問(wèn)題也賦予了極大的關(guān)注，先后出臺(tái)了一系列的幫扶政策去支持小微企業(yè)的發(fā)展，但由于我國(guó)金融體系組織結(jié)構(gòu)性的缺失，使得許多金融政策的執(zhí)行十分困難，例如銀行的擔(dān)保和抵押機(jī)制雖然針對(duì)小微企業(yè)在不斷的改革，但進(jìn)程十分緩慢，而小微企業(yè)面對(duì)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)過(guò)程中，如果不能夠得到及時(shí)的資金融入，及其容易發(fā)生企業(yè)倒閉的現(xiàn)象。互聯(lián)網(wǎng)金融雖然為小微企業(yè)提供了更加方便的融資服務(wù)，但由于互聯(lián)網(wǎng)金融融資服務(wù)的低門檻，對(duì)于信息的真實(shí)審查并沒(méi)有傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)那樣的嚴(yán)格，其流程也相對(duì)簡(jiǎn)化，其敞口風(fēng)險(xiǎn)也有所提高。在我國(guó)目前征信體系并不完善的情況下，這種純信用融資模式，無(wú)論對(duì)于小微企業(yè)還是投資者而言都有相當(dāng)大的風(fēng)險(xiǎn)，需謹(jǐn)慎對(duì)待?；诖?，現(xiàn)提出以下幾個(gè)針對(duì)小微企業(yè)融資互聯(lián)網(wǎng)金融模式發(fā)展的建議：

首先，要進(jìn)一步完善銀行的組織架構(gòu)，應(yīng)該建立起與小微企業(yè)信用貸款配套的審核機(jī)制，進(jìn)一步的完善我國(guó)信用體系的建設(shè)，讓互聯(lián)網(wǎng)金融信貸有一個(gè)權(quán)威的信用依據(jù)。與此同時(shí)，政府應(yīng)該與銀行同步完善對(duì)小微企業(yè)信貸的服務(wù)體系。

其次，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)要進(jìn)一步的發(fā)展針對(duì)小微企業(yè)的金融產(chǎn)品，對(duì)于小微企業(yè)融資行為而言，其資金用途導(dǎo)致了小微企業(yè)融資呈現(xiàn)“短、少、頻、急”的特點(diǎn)。所以，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)十分有必要專門針對(duì)小微企業(yè)設(shè)計(jì)符合其資金需求特點(diǎn)的信貸產(chǎn)品，進(jìn)一步提升網(wǎng)絡(luò)金融產(chǎn)品的靈活性。

最后，要進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)融資的風(fēng)險(xiǎn)控制。在我國(guó)目前的信用體制下，互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)際上存在很大的風(fēng)險(xiǎn)控制問(wèn)題，雖然依靠數(shù)據(jù)能夠起到量化風(fēng)險(xiǎn)的作用，但僅僅只能夠是對(duì)企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行估量，對(duì)于企業(yè)外部風(fēng)險(xiǎn)的量化，參考意義較弱。市場(chǎng)的瞬息萬(wàn)變都可能會(huì)給小微企業(yè)的融資帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。因此，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制是十分重要的。一方面，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)應(yīng)該進(jìn)一步提升對(duì)用戶的資質(zhì)審核問(wèn)題，應(yīng)將通過(guò)線下和線上相結(jié)合的方式，完成對(duì)網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)用戶的更真實(shí)有效的信用評(píng)估。同時(shí)還應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的立法監(jiān)管，健全規(guī)范民間借貸的金融法律框架。

參考文獻(xiàn)

[1]葉斌.Bank To Business網(wǎng)絡(luò)融資模式――中小企業(yè)融資模式新探索[J].北京郵電大學(xué)學(xué)報(bào)（社會(huì)科學(xué)版） （5）：54-59.2011.

篇9

1.1互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)涵及特點(diǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融是依托互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)平臺(tái)而實(shí)現(xiàn)的金融服務(wù)。從廣義而言，互聯(lián)網(wǎng)金融主要包括兩方面的內(nèi)容：一是傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)構(gòu)建信息平臺(tái)，將傳統(tǒng)的金融服務(wù)延伸到線上，從而實(shí)現(xiàn)一系列網(wǎng)上業(yè)務(wù)；二是互聯(lián)網(wǎng)思維下的金融創(chuàng)新。而狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融則主要指后者。其特征主要表現(xiàn)在：高效的信息處理；即時(shí)性和移動(dòng)化；資源配置低成本、高效率；風(fēng)險(xiǎn)大、監(jiān)管弱。

1.2互聯(lián)網(wǎng)金融在國(guó)內(nèi)的主要模式

1.2.1支付結(jié)算類模式

在我國(guó)，以互聯(lián)網(wǎng)為依托的第三方支付企業(yè)大抵分兩類：互聯(lián)網(wǎng)支付企業(yè)和金融型企業(yè)。前者以在線支付為主，支付寶、財(cái)付通為首；后者以快錢、匯付天下、環(huán)迅支付等為主，側(cè)重行業(yè)需求。iResearch艾瑞咨詢統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)2014年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易規(guī)模達(dá)8萬(wàn)億，同比增速50.3%。艾瑞分析認(rèn)為，第三方支付機(jī)構(gòu)產(chǎn)生的互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)也取得了較快增長(zhǎng)的原因是我國(guó)電子商務(wù)環(huán)境不斷的優(yōu)越，支付場(chǎng)景不斷地豐富和活躍的金融創(chuàng)新，使網(wǎng)上支付業(yè)務(wù)取得快速增長(zhǎng)。

1.2.2融資業(yè)務(wù)類模式

主要包括P2P網(wǎng)絡(luò)借款、網(wǎng)絡(luò)小額貸款和前幾年就出現(xiàn)的眾籌網(wǎng)等。

P2P網(wǎng)絡(luò)貸款是指?jìng)€(gè)人和個(gè)人之間的借貸，中國(guó)目前95%互聯(lián)網(wǎng)金融都屬于這個(gè)模式。P2P網(wǎng)絡(luò)借款主要有三種運(yùn)營(yíng)模式：第一種是純線上模式，如拍拍貸、人人貸。第二種是線上線下結(jié)合模式，如翼龍貸。借款人在線上提交借款申請(qǐng)。第三種債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式，如宜信。從2006年起，國(guó)內(nèi)的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)不斷出現(xiàn)，在2014年年底時(shí)，我國(guó)網(wǎng)貸運(yùn)營(yíng)平臺(tái)達(dá)1575家，據(jù)網(wǎng)貸之家最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2015年4月底，我國(guó)正常運(yùn)營(yíng)平臺(tái)達(dá)1819家，累計(jì)平臺(tái)數(shù)量達(dá)2421家，相比2014年，環(huán)比上漲5.27%左右，隨著平臺(tái)數(shù)量的增長(zhǎng)，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)交易規(guī)模不斷擴(kuò)大，自2011 年起，我國(guó)P2P信貸平臺(tái)交易規(guī)模開(kāi)始迅速發(fā)展，2013 年位于總成交榜第一位的溫州貸，總成交額 774743 萬(wàn)元，同比增長(zhǎng) 270%，緊隨其后的是盛融在線、合拍在線。不過(guò)，從整個(gè) P2P行業(yè)來(lái)看，我國(guó) P2P信貸平臺(tái)的發(fā)展還處于初級(jí)階段，風(fēng)險(xiǎn)控制體系不健全。至于網(wǎng)絡(luò)小額貸款，當(dāng)前國(guó)內(nèi)主要是阿里小貸，其業(yè)務(wù)主要是為微企業(yè)和個(gè)體工商戶提供批量化融資服務(wù)。據(jù)其提供的數(shù)據(jù)顯示，截至2014 年上半年，阿里小貸累計(jì)發(fā)放貸款2000億元，累計(jì)客戶數(shù)超過(guò)80萬(wàn)家，貸款規(guī)模超過(guò)150億元。眾籌模式是一種特殊的網(wǎng)絡(luò)籌資方式。意為群眾籌資或大眾投資，這種眾籌的模式不存在資金的借貸關(guān)系。它具有融資門檻低、項(xiàng)目多樣性的特點(diǎn)。我國(guó)比較有名的眾籌平臺(tái)有股權(quán)眾籌平臺(tái)，創(chuàng)新產(chǎn)品預(yù)售和市場(chǎng)宣傳平臺(tái)，創(chuàng)造性項(xiàng)目的夢(mèng)想實(shí)現(xiàn)平臺(tái)等，另外，還有一些微公益募資平臺(tái)。就當(dāng)前看，這類創(chuàng)意眾籌的互聯(lián)網(wǎng)金融模式在國(guó)內(nèi)的認(rèn)同程度還比較低。

1.2.3投資理財(cái)保險(xiǎn)類模式

該模式主要是指為消費(fèi)者提供購(gòu)買保險(xiǎn)、信托、基金等理財(cái)產(chǎn)品的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，與傳統(tǒng)理財(cái)模式最大的差別是，電商平臺(tái)與金融機(jī)構(gòu)之間達(dá)成深入的協(xié)作是開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)模式所必要的。同時(shí)這種模式也是非常具有優(yōu)勢(shì)：各個(gè)電商平臺(tái)都可以銷售理財(cái)產(chǎn)品，用戶能夠方便及時(shí)地進(jìn)行購(gòu)買和贖回；對(duì)已經(jīng)購(gòu)買了相應(yīng)理財(cái)產(chǎn)品的用戶來(lái)說(shuō)，用戶可以利用互聯(lián)網(wǎng)及時(shí)地查詢收益情況，互聯(lián)網(wǎng)金融通過(guò)平臺(tái)發(fā)展的優(yōu)勢(shì)表現(xiàn)得淋漓盡致。

2我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的主要問(wèn)題

2.1互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)法律定位不明、缺乏行業(yè)自律

互聯(lián)網(wǎng)金融的靈活性大，商業(yè)運(yùn)作模式和產(chǎn)品類別復(fù)雜化，導(dǎo)致現(xiàn)有法律對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管更弱。而且，國(guó)內(nèi)現(xiàn)有的相關(guān)法律對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的屬性沒(méi)有作出明確規(guī)定。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，很多不法人士利用P2P網(wǎng)貸平臺(tái)、眾籌等許多新興模式，在網(wǎng)絡(luò)上大肆地非法吸納資金；有些公司甚至常常利用某些名目欺騙百姓的金錢，由于普通大眾對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的認(rèn)識(shí)缺乏，安全意識(shí)薄弱，因此往往變成受害者。雖然近幾年是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的良好時(shí)期，但同時(shí)也產(chǎn)生了多起互聯(lián)網(wǎng)信貸平臺(tái)“攜款潛逃”和“非法集資”事件，時(shí)時(shí)挑釁法律底線。

2.2互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)防控能力較弱

風(fēng)險(xiǎn)防控能力較弱是影響互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)健康發(fā)展的重要因素。互聯(lián)網(wǎng)金融是金融和互聯(lián)網(wǎng)相結(jié)合的一種新興行業(yè)，其發(fā)展處于初步階段，行業(yè)本身具有高風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，兩者結(jié)合之后所存在的風(fēng)險(xiǎn)將比單個(gè)行業(yè)所存在的風(fēng)險(xiǎn)更大。首先，內(nèi)控制度不健全是我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的一大問(wèn)題。其次，資金管理風(fēng)險(xiǎn)是第三方網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)存在的重大問(wèn)題，容易導(dǎo)致支付風(fēng)險(xiǎn)。例如“ 優(yōu)易網(wǎng)”“ 淘金貸”等一些 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的卷款跑路和倒閉事件，這些事件不僅給放款人造成資金損失，也對(duì)整個(gè)金融行業(yè)產(chǎn)生惡劣的影響。

2.3網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全性較低，融資模式不規(guī)范

盡管互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代已經(jīng)來(lái)臨，使用者越來(lái)越多，但通常人們使用時(shí)會(huì)保持一定的警惕性，這就是因?yàn)槿藗儗?duì)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全性仍然有所保留。目前社會(huì)上有很多事關(guān)金融安全的案件給人們敲響了警鐘，這些案件都有一個(gè)共同的特點(diǎn)，那就是客戶的信息被泄露，如身份證號(hào)碼、手機(jī)號(hào)碼、辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的情況等，嚴(yán)重的危害用戶利益。侵犯網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)安全性有很多方式，比如利用假的網(wǎng)站、支付寶或采用招聘、社交、中獎(jiǎng)、保險(xiǎn)等欺詐方式，同時(shí)其欺騙形式也變得越來(lái)越繁雜，這給互聯(lián)網(wǎng)金融的安全性造成了很大壓力。

2.4專業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融人才缺乏

互聯(lián)網(wǎng)金融依賴于通信技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)而發(fā)展起來(lái)的，由此人才問(wèn)題也是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的前提要素之一。面對(duì)我國(guó)新興互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)不斷擴(kuò)張的需求 我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的人才供應(yīng)量明顯不足。據(jù) 《2014年度中國(guó)電子商務(wù)人才狀況調(diào)查報(bào)告》 顯示超五成電商企業(yè)常常面臨人才流失率高、人才需求強(qiáng)烈等情況。

3我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的建議

3.1加強(qiáng)體制機(jī)制和法規(guī)制度建設(shè)

第一，加速互聯(lián)網(wǎng)金融立法和制度建設(shè)。從法律制度角度來(lái)規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融，是實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融穩(wěn)定規(guī)范化持續(xù)發(fā)展的前提。第二，完善金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)制度，使金融消費(fèi)者權(quán)益得到保障。建立個(gè)人信息保護(hù)制度，加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的個(gè)人信息保護(hù)，維護(hù)消費(fèi)者合法權(quán)益。第三，適當(dāng)調(diào)整現(xiàn)有的金融政策、法律法規(guī)和監(jiān)管制度，著重解決互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)政策和監(jiān)管制度的矛盾。

3.2制定統(tǒng)一行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范

首先，建立統(tǒng)一的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。行業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)該通過(guò)訂立行業(yè)公約的形式，構(gòu)建統(tǒng)一的行業(yè)規(guī)則，從而推動(dòng)行業(yè)自律。同時(shí)，根據(jù)國(guó)內(nèi)的實(shí)際情況，在認(rèn)識(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展運(yùn)行規(guī)律的基礎(chǔ)上，制定互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)運(yùn)行規(guī)則，完善相應(yīng)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)平穩(wěn)健康發(fā)展。其次，加強(qiáng)征信體系建設(shè)，以保障個(gè)人安全的信用信息和規(guī)范運(yùn)行的征信系統(tǒng)為目的，落實(shí)人民銀行關(guān)于個(gè)人征信系統(tǒng)管理的規(guī)定和要求。完善激勵(lì)守信制度與信息披露制度，提升市場(chǎng)監(jiān)管與公共服務(wù)水平，對(duì)失信行為的聯(lián)合懲戒，建立不良借款人的預(yù)警名單與黑名單制度。

3.3構(gòu)建完善的互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范體系

第一，完善監(jiān)管體制。成立由中國(guó)人民銀行、金融監(jiān)管部門、公安部、商務(wù)部等單位組成的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管委員會(huì)，構(gòu)建聯(lián)合監(jiān)管網(wǎng)，從而促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)發(fā)展。第二，加強(qiáng)市場(chǎng)準(zhǔn)入管理。制定互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的準(zhǔn)入條件，根據(jù)開(kāi)展的網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)對(duì)象和應(yīng)用管理業(yè)務(wù)，靈活實(shí)施市場(chǎng)準(zhǔn)入，同時(shí)也要防止金融風(fēng)險(xiǎn)過(guò)度集中，加大金融創(chuàng)新的支持。第三，完善互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系。增強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制，完善計(jì)算機(jī)安全管理辦法和頒布互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范制度；完善社會(huì)信用體系，降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

篇10

【關(guān)鍵詞】互聯(lián)網(wǎng) 金融 中小微企業(yè) 融資 研究

一、引言

隨著全球網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，金融業(yè)的創(chuàng)新依靠互聯(lián)網(wǎng)，更好的促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。中小微企業(yè)目前所面臨的融資問(wèn)題，在互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代下，金融業(yè)進(jìn)入門檻低，金融成本低，金融效率高，金融參與度高，金融服務(wù)面廣的特征更好地服務(wù)于中小微企業(yè)的發(fā)展。中小微企業(yè)是中國(guó)經(jīng)濟(jì)不可或缺的一部分，中小型企業(yè)的發(fā)展提供更好的就業(yè)崗位，社會(huì)服務(wù)，在另一方面也促進(jìn)著中國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的現(xiàn)狀及趨勢(shì)

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融早在1995年就以潤(rùn)物細(xì)無(wú)聲的方式進(jìn)入了我們的生活，招商銀行率先引領(lǐng)了網(wǎng)上銀行的浪潮，目前我們擁有中國(guó)銀行，中國(guó)建設(shè)銀行，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行，中國(guó)工商銀行等多家銀行的網(wǎng)上銀行，網(wǎng)銀銀行有企業(yè)網(wǎng)銀，個(gè)人客戶網(wǎng)銀等多種形式，企業(yè)網(wǎng)上銀行功能豐富，除簡(jiǎn)單轉(zhuǎn)賬支付，也有質(zhì)押貸款等業(yè)務(wù)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融就是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)為平臺(tái)的商戶提供更多的增值服務(wù)如投融資服務(wù)，這對(duì)于中小微企業(yè)的發(fā)展起著重要作用。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展趨勢(shì)

金融的創(chuàng)新，離不開(kāi)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展。如阿里金融，具有電商的平臺(tái)，為它提供信貸服務(wù)創(chuàng)造的優(yōu)于其他放貸人的條件。阿里貸款平臺(tái)正是依靠于互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，在貸款條件中有一條就是“生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，有流動(dòng)性資金需求的小企業(yè)主和個(gè)體工商戶”。金融的發(fā)展就是為中小微企業(yè)提供更好的金融服務(wù)與金融支持，為了更好的促進(jìn)中國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展是更好地為金融消費(fèi)者服務(wù)，作為金融消費(fèi)者而言，可以利用金融創(chuàng)新改變支付貸款方式，為生活提供便利。網(wǎng)上銀行之后我們又有了手機(jī)銀行，更好的進(jìn)行移動(dòng)支付。互聯(lián)網(wǎng)在其中發(fā)揮著重要作用，不過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融依然需要注意網(wǎng)絡(luò)安全，金融政策等存在的問(wèn)題并予以解決，更好的促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的安全，穩(wěn)定發(fā)展。

三、中小微企業(yè)金融發(fā)展現(xiàn)狀

中小微企業(yè)面臨著最重要的問(wèn)題就是融資難、融資貴，不過(guò)同樣不可忽視的是中小微企業(yè)是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)重要的組成部分。2008年金融危機(jī)，給中小微企業(yè)敲響了警鐘，企業(yè)資金鏈的短缺從根本上制約的中小微企業(yè)的發(fā)展。中國(guó)目前的中小微企業(yè)的生命周期平均壽命為2.5年，其中資金問(wèn)題是占重要部分。

中小企業(yè)的規(guī)模小、實(shí)力弱、缺乏足夠高價(jià)值的固定資產(chǎn)作抵押，導(dǎo)致銀行信貸面臨較大的風(fēng)險(xiǎn)，中小企業(yè)向銀行申請(qǐng)貸款的程序比較復(fù)雜。銀行角度而言，對(duì)于中小微企業(yè)缺乏相應(yīng)的真實(shí)信息，在信息不對(duì)稱的情況下也影響著中小微企業(yè)的融資問(wèn)題的解決。

四、中小微企業(yè)利用互聯(lián)網(wǎng)金融解決融資問(wèn)題

互聯(lián)網(wǎng)融資是建立在網(wǎng)絡(luò)中介服務(wù)基礎(chǔ)上的企業(yè)與銀行等金融機(jī)構(gòu)之間的新型借貸活動(dòng)。借款人通過(guò)在網(wǎng)上填寫(xiě)貸款需求申請(qǐng)與企業(yè)信息等資料，借助第三方平臺(tái)或直接向銀行等金融機(jī)構(gòu)提出貸款申請(qǐng)，再經(jīng)金融機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)后發(fā)放貸款，是一種數(shù)字化的新型融資方式。網(wǎng)絡(luò)融資可以突破地域限制，中小微企業(yè)需要根據(jù)相關(guān)的要求提供企業(yè)真實(shí)信息更好的解決融資問(wèn)題。

（一）中小微企業(yè)注重互聯(lián)網(wǎng)金融中企業(yè)信用

互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代，更加體現(xiàn)出金融信用的重要性，中小企業(yè)可以突破互聯(lián)網(wǎng)融資的地域限制，但是并不意味著企業(yè)的真實(shí)信息得到隱藏，目前中國(guó)正在加大建立征信體系建設(shè)，企業(yè)征信體系的建立更好地為互聯(lián)網(wǎng)融資提供較為真實(shí)的企業(yè)現(xiàn)狀，企業(yè)必須建立健全財(cái)務(wù)制度，杜絕財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)失真，財(cái)務(wù)經(jīng)營(yíng)信息不透明的現(xiàn)狀。

（二）中小微企業(yè)充分利用互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)特征

目前較大的金融融資平臺(tái)中，最典型的就是阿里巴巴金融，為阿里巴巴、淘寶、天貓等電子商務(wù)平臺(tái)的小微企業(yè)提供可持續(xù)性的小額貸款，金融從數(shù)千元到數(shù)十萬(wàn)元不等。中小微企業(yè)在注重企業(yè)信用的前提下，可以多方面利用互聯(lián)網(wǎng)融資速度快，融資快捷等特點(diǎn)，更好地吸收貸款，促進(jìn)企業(yè)資金鏈的完整性發(fā)展。

（三）中小微企業(yè)需要利用互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)提高企業(yè)發(fā)展

中小企業(yè)的發(fā)展關(guān)系著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中有著屬于自己的一席之地。作為中小微企業(yè)，提供了較多的就業(yè)崗位與社會(huì)服務(wù)，從這方面而言，中小微型企業(yè)更加需要利用互聯(lián)金融平臺(tái)，降低交易成本，提高企業(yè)自身的發(fā)展。樹(shù)立企業(yè)形象，提高產(chǎn)品質(zhì)量，提高服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，更好的鞏固企業(yè)的發(fā)展。

五、小結(jié)

經(jīng)濟(jì)的發(fā)展離不開(kāi)科技的支持，信息時(shí)代的發(fā)展需要更好的互網(wǎng)絡(luò)支持，中國(guó)金融業(yè)的改革與創(chuàng)新需要互聯(lián)網(wǎng)發(fā)揮促進(jìn)作用。中小微企業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，互聯(lián)網(wǎng)金融可以為中小微企業(yè)提供金融的服務(wù)與支持。中小微企業(yè)融資問(wèn)題，可以充分利用互聯(lián)網(wǎng)金融的優(yōu)勢(shì)以及便捷之處，促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展。在互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代，中小微型企業(yè)更需要發(fā)揮自身作用，進(jìn)一步促進(jìn)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

參考文獻(xiàn)

[1]劉亮.互聯(lián)網(wǎng)金融現(xiàn)狀及趨勢(shì)研究[J].時(shí)代金融，2013（07）.