導(dǎo)語(yǔ)：證券咨詢程序信息化創(chuàng)建綜述一文來(lái)源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

一、我國(guó)的證券業(yè)信息化現(xiàn)狀

證券公司是證券業(yè)的主體，也是證券信息化進(jìn)程的主體。隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，時(shí)空的界限被打破了，證券公司之間的競(jìng)爭(zhēng)范圍更加廣闊，因此，券商的產(chǎn)品創(chuàng)新能力和服務(wù)水平提升變得越發(fā)重要。信息化還導(dǎo)致了傳統(tǒng)證券業(yè)的業(yè)務(wù)重新整合，與銀行、保險(xiǎn)等金融產(chǎn)品整合的綜合性投資服務(wù)，以及網(wǎng)上交易衍生產(chǎn)品的大量出現(xiàn)，如網(wǎng)上資金結(jié)算、個(gè)人賬戶管理、經(jīng)紀(jì)專家服務(wù)等等業(yè)務(wù)創(chuàng)新接踵而來(lái)。具體來(lái)看，IT技術(shù)在證券公司中的應(yīng)用主要有三個(gè)方面，其影響也主要體現(xiàn)在這三方面。一是借助于IT技術(shù)發(fā)展的證券公司交易系統(tǒng)，并在此基礎(chǔ)上進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新。在互聯(lián)網(wǎng)出現(xiàn)以前，證券交易只能通過(guò)營(yíng)業(yè)廳進(jìn)行，既增加了證券公司成本，又加大客戶資金風(fēng)險(xiǎn)。而借助于信息化技術(shù)，可以集中管理客戶的交易，達(dá)到控制風(fēng)險(xiǎn)、降低成本和優(yōu)化公司結(jié)構(gòu)等多重目的。此外，證券公司還可以基于網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)的應(yīng)用，提高客戶關(guān)系管理的水平——通過(guò)網(wǎng)絡(luò)與客戶的交互，為客戶提供更好的服務(wù)，比如通過(guò)電子郵件、短信等方式為股票投資者提供實(shí)時(shí)的信息，根據(jù)客戶的個(gè)人習(xí)慣和背景提供個(gè)性化服務(wù)等。二是利用信息化提高證券公司的管理水平。證券公司的管理信息化，不僅包括傳統(tǒng)意義上交易管理信息系統(tǒng)和企業(yè)資源計(jì)劃，還有證券行業(yè)自身的特點(diǎn)，作為金融服務(wù)行業(yè)中的一部分，信息的流動(dòng)和共享在證券業(yè)尤為重要。通過(guò)實(shí)施管理信息化能避免證券公司各部門各自為政，加強(qiáng)部門協(xié)同，降低成本，提高整體運(yùn)轉(zhuǎn)效率，并促使證券公司優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，還可以提高證券公司的風(fēng)險(xiǎn)管理水平。三是信息技術(shù)可以促進(jìn)網(wǎng)上交易的普及。網(wǎng)上交易有助于證券公司提高工作效率，降低出錯(cuò)率，也方便證券公司對(duì)客戶的管理，根據(jù)客戶的不同需求發(fā)展創(chuàng)新型業(yè)務(wù)，吸引新客戶群體。自互聯(lián)網(wǎng)誕生以來(lái)，網(wǎng)民人數(shù)激增，同時(shí)，隨著年輕股民數(shù)量的增加，網(wǎng)上交易必將進(jìn)一步普及。而不斷涌現(xiàn)的IT新技術(shù)可以進(jìn)一步提高網(wǎng)上行情軟件和交易軟件的功能完善，提高網(wǎng)上交易的安全性能和交易速度，這對(duì)于推廣網(wǎng)上證券交易的好處是不言而喻的。證券行業(yè)信息化還包括證券登記結(jié)算系統(tǒng)的信息化、期貨市場(chǎng)的信息化、基金公司的信息化等等，因?yàn)槠涔δ芘c證券交易所和證券公司比較相似，在此不過(guò)多敘述。

二、證券業(yè)信息化的特點(diǎn)

由于證券業(yè)是現(xiàn)代資本市場(chǎng)的核心，承擔(dān)著直接把投資和融資方聯(lián)系起來(lái)的作用，這就決定了證券業(yè)對(duì)信息傳遞和處理的及時(shí)性、安全性的要求，同時(shí)，為了方便監(jiān)管方和投資方，信息的長(zhǎng)期儲(chǔ)存也很重要。因此，證券業(yè)信息化的建設(shè)對(duì)海量歷史數(shù)據(jù)的長(zhǎng)期儲(chǔ)存，交易數(shù)據(jù)的快速傳遞以及交易過(guò)程中的安全性要求就特別高。同時(shí)，由于證券業(yè)牽涉到不同機(jī)構(gòu)之間數(shù)據(jù)互相傳遞的問(wèn)題，這就要求不同單位的數(shù)據(jù)和編碼要遵循一定的規(guī)則，不同信息系統(tǒng)之間的接口也要標(biāo)準(zhǔn)化，這樣才能確保信息的通暢無(wú)阻。同時(shí)，和銀行的信息系統(tǒng)比起來(lái)，證券業(yè)的信息系統(tǒng)還有其自身特點(diǎn)，商業(yè)銀行之間功能比較相似，其對(duì)信息系統(tǒng)的要求也比較相似。證券業(yè)則不然，不同的機(jī)構(gòu)功能定位不同，對(duì)信息系統(tǒng)的要求也不完全相同。比如對(duì)于證券交易所來(lái)說(shuō)，由于交易所的交易系統(tǒng)是所有數(shù)據(jù)匯聚之處，該系統(tǒng)對(duì)處理速度和可靠性要求最高，而對(duì)界面和易用性的要求則略低，同時(shí)交易所的信息系統(tǒng)還承擔(dān)著監(jiān)察內(nèi)幕交易的功能；對(duì)證券公司來(lái)說(shuō)，他的信息系統(tǒng)的使用者既有公司內(nèi)部人員也有客戶，因此，除了對(duì)安全性和可靠性的要求外，該系統(tǒng)對(duì)靈活性及可擴(kuò)展性、系統(tǒng)易用性也有較高要求，這樣公司才能根據(jù)未來(lái)業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)和變化，實(shí)現(xiàn)平滑地?cái)U(kuò)充和升級(jí)，最大程度的減少對(duì)網(wǎng)絡(luò)架構(gòu)和設(shè)備的調(diào)整，也能理好的吸引客戶。

三、我國(guó)證券業(yè)信息化的發(fā)展與國(guó)際環(huán)境

我國(guó)證券信息化起步于上世紀(jì)九十代初上海證券交易所和深圳證券交易所的成立，兩個(gè)交易所在成立之初就采用了電腦自動(dòng)撮合的競(jìng)價(jià)系統(tǒng)，其后證券交易系統(tǒng)不斷發(fā)展和擴(kuò)容。目前，上海和深圳兩個(gè)交易所的交易和結(jié)算網(wǎng)絡(luò)已經(jīng)通過(guò)衛(wèi)星和光纜覆蓋到了全國(guó)各地；交易的撮合和價(jià)格完全自動(dòng)化，由核心的交易系統(tǒng)自動(dòng)完成，深圳證券交易所還撤掉了人工交易大廳；交易所的交易席位也由電腦中的無(wú)形電子席位代碼取代了人工席位。上海和深圳交易所也都建立了自己的網(wǎng)站，能夠及時(shí)準(zhǔn)確的上市公司公告和其他有關(guān)信息。我國(guó)的證券業(yè)總體信息化發(fā)展也非常迅速，目前所有證券公司都建立了網(wǎng)上交易系統(tǒng)，通過(guò)廣域網(wǎng)實(shí)現(xiàn)了全公司信息互聯(lián)和集中交易，并且在網(wǎng)上交易的基礎(chǔ)上通過(guò)呼叫中心、網(wǎng)上服務(wù)等為客戶提供了新的產(chǎn)品和服務(wù)。此外，在管理、決策和風(fēng)險(xiǎn)控制方面，也基本實(shí)現(xiàn)了信息化，包括稽核系統(tǒng)、財(cái)務(wù)系統(tǒng)、統(tǒng)計(jì)分析系統(tǒng)等。當(dāng)然，由于起步較晚，加上我國(guó)金融業(yè)本身并不發(fā)達(dá)，因此證券業(yè)信息化也存在一些不足之處，比如從過(guò)程上來(lái)說(shuō)整個(gè)行業(yè)缺乏統(tǒng)一的規(guī)劃和總體設(shè)計(jì)，軟硬件資源共享程度低；網(wǎng)絡(luò)的可靠性和數(shù)據(jù)的安全性還不夠高等。與國(guó)外比起來(lái)，我國(guó)證券交易所的交易系統(tǒng)產(chǎn)品品種比較少，只有股票、封閉式基金和少量債券及權(quán)證；委托類型和交易機(jī)制單一；交易信息不夠豐富；接入接口單一等。國(guó)外證券公司非常重視利用先進(jìn)信息技術(shù)的支持來(lái)應(yīng)用新的金融理論，實(shí)現(xiàn)金融創(chuàng)新、資源整合，從而提高經(jīng)營(yíng)能力和服務(wù)水平。相比之下，國(guó)內(nèi)證券公司提供的金融服務(wù)比較簡(jiǎn)單，因此在信息系統(tǒng)的建設(shè)上只注重交易流程的效率和交易指令傳輸?shù)臏?zhǔn)確性，對(duì)于信息的收集、分析和處理能力比較弱，在信息系統(tǒng)的效率上，信息資源的集中共享程度上，以及對(duì)信息系統(tǒng)的管理水平上和發(fā)達(dá)國(guó)家比還有很大的差距。以美國(guó)最大的證券經(jīng)紀(jì)公司—美林證券為例。美林證券擁有1.5萬(wàn)名經(jīng)紀(jì)人（FinancialConsultant，F(xiàn)C），每個(gè)FC都管理著成百上千的客戶，根據(jù)客戶選擇的服務(wù)級(jí)別提供不同檔次的投資咨詢服務(wù)，而這些服務(wù)主要是依靠美林強(qiáng)大的研究力量所建立的TGA（TrustedGlobalAdvisor）信息平臺(tái)實(shí)現(xiàn)。研究后臺(tái)通過(guò)功能強(qiáng)大的TGA信息平臺(tái)實(shí)現(xiàn)對(duì)經(jīng)紀(jì)人前臺(tái)的支撐，是美林FC制度得以成功的技術(shù)保障。四、我國(guó)證券業(yè)信息化發(fā)展前景趨勢(shì)自2005年股權(quán)分置改成功實(shí)施以來(lái)，我國(guó)證券市場(chǎng)開(kāi)始進(jìn)入一個(gè)黃金發(fā)展時(shí)期。證券公司也開(kāi)始加大了對(duì)信息化的重視力度，從近幾年來(lái)看，我國(guó)的證券信息化主要有如下幾個(gè)趨勢(shì)。

（一）信息化投資力度加大

眾所周知，前幾年整個(gè)證券行業(yè)持續(xù)低迷。由于資金緊張，各證券公司對(duì)IT的投入也比較少，期間積累了大量老化、陳舊的設(shè)備需要更新?lián)Q代。2006年，隨著股市日漸好轉(zhuǎn)，交易量持續(xù)放大，既提高了證券公司財(cái)力，也增加了IT設(shè)備和陳舊系統(tǒng)的壓力。各公司開(kāi)始逐步恢復(fù)IT投入以更新設(shè)備，并開(kāi)展創(chuàng)新業(yè)務(wù)系統(tǒng)的研發(fā)，在2006年和2007年，業(yè)內(nèi)形成了新一輪IT投資高潮，使得證券業(yè)的信息設(shè)備質(zhì)量有了很大提高。

（二）重視信息化戰(zhàn)略規(guī)劃和成本核算

過(guò)去幾年信息化投入資金的萎縮，迫使各公司更加注重通過(guò)信息化的戰(zhàn)略管理和精細(xì)化管理，來(lái)提升信息化的價(jià)值。在以后幾年里，IT建設(shè)將進(jìn)入一個(gè)新的規(guī)劃期，各證券公司將在“十五”期間信息化規(guī)劃的基礎(chǔ)上，進(jìn)行新戰(zhàn)略規(guī)劃，描繪未來(lái)3到5年的信息化建設(shè)的藍(lán)圖，避免盲目投入，逐漸形成了IT方面投入產(chǎn)出分析的習(xí)慣和機(jī)制。因此，在新一輪的IT投資活動(dòng)中，也會(huì)更加注重信息化的投入產(chǎn)出和價(jià)值分析問(wèn)題。

（三）注重集中管理，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控

證券公司經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的一項(xiàng)重要工作是防范風(fēng)險(xiǎn)。除了人員教育、制度建設(shè)等措施以外，控制證券交易、資金劃轉(zhuǎn)、數(shù)據(jù)傳輸、存儲(chǔ)等過(guò)程的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)都是風(fēng)險(xiǎn)防范的重要手段。重造或完善集中管理的證券交易系統(tǒng)、清算系統(tǒng)、客戶保證金三方存管系統(tǒng)以及中央風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控系統(tǒng)等已成為證券公司2008年之后的核心工作之一。

（四）注重?cái)?shù)據(jù)分析、數(shù)據(jù)挖掘，構(gòu)建或完善數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)，提升客戶服務(wù)

證券市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)多年來(lái)積累了大量寶貴的數(shù)據(jù)資源，尤其是客戶的資料，在證券市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈的今天，整個(gè)行業(yè)日益注重客戶的開(kāi)發(fā)與服務(wù)，避免同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)。行業(yè)內(nèi)也越來(lái)越認(rèn)識(shí)到數(shù)據(jù)資源的潛在價(jià)值，完善的數(shù)據(jù)庫(kù)和數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)的建設(shè)能夠?yàn)榭蛻舴?wù)、業(yè)務(wù)營(yíng)銷、風(fēng)險(xiǎn)防范、經(jīng)營(yíng)管理決策等提供強(qiáng)有力的數(shù)據(jù)支持。隨著整個(gè)市場(chǎng)好轉(zhuǎn)、客戶服務(wù)意識(shí)增強(qiáng)以及管理決策科學(xué)化理念的逐漸深入人心，2007年以來(lái)，證券公司普遍加快了數(shù)據(jù)倉(cāng)庫(kù)以及相關(guān)應(yīng)用系統(tǒng)的開(kāi)發(fā)建設(shè)。此外，在CRM系統(tǒng)建設(shè)方面，證券公司會(huì)進(jìn)一步加大投入，以重建或完善客戶分析系統(tǒng)、經(jīng)紀(jì)人管理系統(tǒng)、證券咨詢系統(tǒng)以及配套的呼叫中心等。由于市場(chǎng)的不斷完善以及投資者的不斷成熟，客戶對(duì)咨詢系統(tǒng)的要求越來(lái)越高。我國(guó)的證券分析在不斷進(jìn)步，從最早的聽(tīng)消息做股評(píng)到技術(shù)分析再到現(xiàn)在的宏觀經(jīng)濟(jì)分析和基本面分析相結(jié)合，投資者也在不斷進(jìn)步，以往僅提供基本的行情和簡(jiǎn)單的分析內(nèi)容已經(jīng)不能滿足要求。證券公司都在不斷開(kāi)發(fā)新的咨詢服務(wù)系統(tǒng)，通過(guò)各種技術(shù)手段將公司具有深度研究分析的咨詢信息傳遞給客戶。創(chuàng)新是市場(chǎng)發(fā)展的動(dòng)力，我國(guó)證券市場(chǎng)相繼推出ETF、LOF、權(quán)證等各種創(chuàng)新金融產(chǎn)品，未來(lái)兩年還會(huì)推出融資融券、股指期貨等新業(yè)務(wù)品種，隨著我國(guó)金融市場(chǎng)的逐漸開(kāi)放，未來(lái)金融市場(chǎng)發(fā)展將會(huì)更快。各證券公司必須充分運(yùn)用新的金融工具開(kāi)發(fā)體現(xiàn)自身實(shí)力的系統(tǒng)平臺(tái)為客戶提供更專業(yè)化的服務(wù)，這也需要更加完善的數(shù)據(jù)庫(kù)系統(tǒng)。例如，微軟關(guān)于杭州恒生證券數(shù)據(jù)中心解決方案：公司介紹：杭州恒生電子股份有限公司是國(guó)內(nèi)最早榮獲"計(jì)算機(jī)信息系統(tǒng)集成國(guó)家一級(jí)資質(zhì)"的18家IT企業(yè)之一，也是其中為數(shù)不多擁有自主版權(quán)的軟件企業(yè)。